08.01.202615:45 Аналитические обзоры Форекс: XAU/USD. Анализ цен. Прогноз. Золото демонстрирует внутридневные потери, но они ограничены

Золото снижается, однако отсутствие явных фундаментальных причин снижения, вероятно, связано с фиксацией прибыли перед выходом отчета о занятости в несельскохозяйственном секторе США в пятницу. Эти ключевые показатели существенно повлияют на прогнозы снижения ставок ФРС и активизируют волатильность доллара США, задав жёлтому металлу новый направленный импульс.
В то же время понимание неизбежности двух снижений ставок ФРС в этом году не позволяет доллару США удержать недельный прирост. Настроения к риску начинают слабеть из-за эскалации геополитической напряженности, что может подставить плечо золоту как защитному активу и затормозить его падение. Поэтому разумно выждать мощного продолжения распродаж перед открытием медвежьих позиций по XAU/USD.
Реакция рынка на арест США президента Венесуэлы Николаса Мадуро в выходные угасла, спровоцировав вторые сутки фиксации прибыли по золоту в четверг. Однако комбинация обстоятельств способна сдержать агрессию медведей по паре XAU/USD и ограничить снижение. Президент США Дональд Трамп предупредил Колумбию и Мексику о возможных военных мерах в рамках борьбы с преступными группировками и нестабильностью в регионе. Госсекретарь Марко Рубио подтвердил приверженность планам по захвату Гренландии, оставляя Трампу военный вариант.
Отсутствие сдвигов в переговорах между Россией и Украиной, волнения в Иране и ситуация в Газе продолжают подпитывать геополитические риски, благоприятные для золота как для актива-убежища. Вместе с ожиданиями снижения ставок ФРС в марте и еще раз к концу года это поможет сдержать потери металла.
Институт управления поставками отметил неожиданный подъем активности услуг США в декабре: PMI непроизводственного сектора достиг 54,4 против 52,6 в ноябре. Но позитив нивелировали слабые данные по рынку труда. Отчет ADP зафиксировал прирост частной занятости лишь на 41 тыс. в декабре после спада на 29 тыс. (пересмотрено с -32 тыс.) в ноябре при прогнозе +47 тыс. JOLTS показал сокращение вакансий в ноябре до 7,146 млн.
Для открытия новых позиций целесообразно дождаться пятничного NFP - отчета о занятости в несельскохозяйственном секторе США. Эти данные скорректируют ожидания касаемо денежно-кредитной политики ФРС, усилят волатильность доллара и придадут золоту свежий толчок.
Четверг принесет еженедельные заявки на пособие по безработице в США, способные породить краткосрочные возможности по XAU/USD в североамериканскую сессию. Однако текущий фундаментальный фон диктует осторожность до подтверждения устойчивых продаж.
А с технической точки зрения золото удерживается выше 9-дневной ЕМА, осцилляторы положительны, подтверждая силу быков в текущей ситуации. Главное сопротивление у пары XAU/USD $4500, выше которого цены устремятся к историческому максимуму.
Ближайшая поддержка у золота $4440, где проходит 14-дневная ЕМА, ниже неё 20-дневная SMA, после чего цены ускорят падение к круглому уровню $4300.