05.10.202616:53 Аналітичні огляди Форекс: Все нормально, гроші є

Біткоїн торгується близько 86 000 доларів, а ефір тримається близько 2720 доларів за зростання на 3% за сім днів. Сукупна капіталізація ринку становить близько 2,93 трлн доларів, а індекс страху та жадібності зріс до 70 пунктів, зони жадібності, з 65 днем раніше.

Це підтверджують потоки спотових ETF. За даними SoSoValue, фонди на біткоїн залучили за минулий тиждень 241 млн доларів, це вже третій тиждень приток поспіль, а накопичений приплив із запуску зріс до 57,8 млрд доларів. Нагадаю, що тижнем раніше фонди зібрали 2,4 млрд, тож темп помітно сповільнився, але напрямок зберігся. Фонди на ефір, навпаки, втратили 138 млн доларів після припливу в 690 млн тижнем раніше. Відтік йшов і напередодні: за три торгові дні з ефірних ETF пішло близько 118 млн доларів. Вигодоодержувач тут біткоїн, який залишається головним каналом входу для інституційних грошей, а програє ефір, ціна якого зростає, а фонди при цьому стискаються.
Серед альткоїнів картина неоднорідна. Найсильніше виділився BNB, приплив склав 97,46 млн доларів, це другий результат після біткоїну. Услід йдуть NEAR з 35,99 млн, LINK з 8,3 млн, XRP з 4,74 млн, LTC з 2,63 млн, HBAR з 2,53 млн і SOL з 2,43 млн. Скромний плюс у DOGE, 327 тисяч доларів, і в AVAX, 268 тисяч, а у TRX. Приплив зафіксований і у HYPE. Головним аутсайдером тижня став Zcash із відтоком 93,56 млн доларів: за повідомленнями, це перший тижневий відтік із його фондів за весь час. Сумарно ефір і Zcash втратили близько 231,6 млн доларів, більше, ніж вся притока в альткоїни без біткоїна.
Я трактую це як усунення інституційного попиту. Гроші йдуть у біткоїн та в окремі історії на кшталт BNB та NEAR, а ефір та приватні монети втрачають підтримку фондів. Причинний ланцюжок простий: слабка статистика зайнятості 2 жовтня знизила шанси підвищення ставки ФРС, долар ослаб на звіті, і біткоїн пішов угору, а разом з ним повернулися і притоки до фондів. Індекс жадібності при цьому знижує запас міцності: коли він тримається у 70, хороші новини вже закладені в ціну, і ринок стає чутливішим до розчарування.
Мій базовий сценарій залишається зростаючим. Поки біткоїн утримується понад 85 000 доларів, я розраховую на повторний штурм 87 600, де зупинилися два останні імпульси. Закріплення вище відкриє дорогу до 90 000, а повернення під 85 000 поверне ціну у вересневий діапазон. Ефіру, на мій погляд, буде важче наздогнати біткоїн, доки з фондів триває відплив.

За біткоїном ціна торгується всередині вузького коридору між підтримкою 85 800 і опором 86 400, зовнішні межі 85 000 та 87 600, і план будується навколо двох дзеркальних напрямків із повним набором сценаріїв на пробій та відбій. Для покупок є два входи. Перший, пробій 86 400 вгору із закріпленням: покупка з метою на 87 600, де я фіксую прибуток і розглядаю шорт на відкат, за умови, що ціна вища за 50-денну середню, а Awesome вища за нуль. Другий, відбій від 85800, якщо пробій вниз не підтвердився і виліт виявився хибним: покупка з поверненням спочатку до 86400, потім до 87600.
Продаж дзеркальний. При підтвердженому пробої 85800 вниз розглядається шорт з метою на 85000, за умови, що середня вище ціни, а Awesome нижче нуля. Якщо пробій 86 400 вгору не втримався, і ціна повернулася під рівень, шорт стартує від опору з поверненням до 85 800 і далі до 85 000. Для довідки, 50-денна середня лежить близько 79 495, тому при нинішньому положенні ціни продажу залишаються.

За ефіром логіка повністю повторює біткоїн на власній шкалі цін: внутрішній коридор між підтримкою 2712 та опором 2727, зовнішні межі 2682 і 2748. умова колишня, ціна вище 50-денної середньої та Awesome вище нуля. Купівля при відбої від 2712 року, якщо пробій вниз не підтвердився, йде спочатку до 2727 року, потім до 2748 року.
Для продажу пробою 2712 вниз з підтвердженням відкриває шорт з метою 2682 за умови, що середня вище ціни, а Awesome нижче нуля. Відбій від 2727, якщо пробій вгору не підтвердився, дає шорт із поверненням до 2712, потім до 2682. Обидва індикатори залишаються фільтром для відсікання хибних рухів, а не самостійним приводом заздалегідь входити, і рішення приймається тільки після реального підтвердження ціною позначених.