26.03.202609:33 Forex Analysis & Reviews: ตลาดหุ้นประจำวันที่ 26 มีนาคม: S&P 500 และ NASDAQ เผชิญแรงกดดันรอบใหม่

เมื่อวานนี้ ดัชนีหุ้นปิดบวกในระดับปานกลาง โดย S&P 500 ปรับตัวขึ้น 0.54% ขณะที่ Nasdaq 100 เพิ่มขึ้น 0.77% และ Dow Jones Industrial Average ดีดตัวขึ้น 0.66%

อย่างไรก็ตาม ตั้งแต่วันนี้เป็นต้นมา ฟิวเจอร์สดัชนีได้ถูกปรับลดลง ขณะที่ราคาน้ำมันปรับตัวสูงขึ้น สถานการณ์ในตลาดการเงินทั่วโลกในขณะนี้มีลักษณะคลุมเครือ โดยได้รับแรงหนุนจากความไม่แน่นอนทางภูมิรัฐศาสตร์และถ้อยแถลงที่หลากหลายจากผู้เล่นรายสำคัญ ฟิวเจอร์สดัชนีหุ้นหลักแสดงท่าทีเชิงลบในระหว่างการซื้อขายช่วงเอเชีย สะท้อนให้เห็นถึงความระมัดระวังที่เพิ่มขึ้นของนักลงทุน การลดลงของความต้องการรับความเสี่ยงนี้ส่วนใหญ่เกิดจากความตึงเครียดที่ต่อเนื่องในตะวันออกกลาง ซึ่งยังคงกดดันบรรยากาศในตลาด

ในเวลาเดียวกัน ราคาน้ำมันขยับสูงขึ้นโดยตรงจากการที่สถานการณ์ภูมิรัฐศาสตร์ในภูมิภาคย่ำแย่ลง ทุกการยกระดับความขัดแย้ง หรือแม้เพียงแค่สัญญาณบ่งชี้ในพื้นที่ที่มีความสำคัญเชิงยุทธศาสตร์เช่นนี้ มักจะทำให้เกิดความกังวลเกี่ยวกับเสถียรภาพของอุปทานพลังงาน ส่งผลให้ราคาน้ำมันดิบปรับตัวสูงขึ้น

สัญญาณที่ขัดแย้งกันจากสหรัฐอเมริกาและอิหร่านเกี่ยวกับแนวโน้มการเจรจาหยุดยิงยิ่งไม่ช่วยให้สถานการณ์ชัดเจนขึ้น ความไม่แน่นอนเกี่ยวกับผลลัพธ์ของความพยายามทางการทูตทำให้ภาพรวมซับซ้อนยิ่งขึ้น กระตุ้นให้นักลงทุนใช้กลยุทธ์รอดูท่าทีมากขึ้น และลดการถือครองสินทรัพย์เสี่ยงในพอร์ตของตน

ดัชนีหุ้นเอเชียร่วงลง 1% ยุติการปรับขึ้นต่อเนื่องสองวัน เนื่องจากราคาพลังงานที่อยู่ในระดับสูงคุกคามว่าจะกระตุ้นเงินเฟ้อและฉุดรั้งการเติบโตทางเศรษฐกิจ

อย่างที่กล่าวไว้ข้างต้น Brent crude ปรับขึ้น 2% มาอยู่ที่ราว 104.30 ดอลลาร์ต่อบาร์เรล ฟื้นตัวหลังจากร่วงลงเมื่อวันพุธ ตลอดทั้งสัปดาห์ สหรัฐฯ ผลักดันให้มีการเจรจาต่อเนื่อง แต่ทางอิหร่านได้ปฏิเสธและตั้งเงื่อนไขของตนเอง

การปรับเพิ่มขึ้นของราคาน้ำมันสะท้อนให้เห็นในตลาดพันธบัตร อัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐอายุ 10 ปีปรับสูงขึ้น 3 จุดเบสিস แตะที่ 4.36% นับตั้งแต่เริ่มสงคราม อัตราผลตอบแทนมาตรฐานนี้ได้เพิ่มขึ้นราว 40 จุดเบสিস ยิ่งตอกย้ำความคาดหวังว่าผู้กำหนดนโยบายอาจคงอัตราดอกเบี้ยไว้ในระดับสูง เพื่อตอบสนองต่ออัตราเงินเฟ้อที่เร่งตัว

"ระยะนี้ตลาดขับเคลื่อนด้วยพาดหัวข่าวอย่างมาก เพราะเรายังคงได้รับข้อความเกี่ยวกับสถานการณ์อิหร่านที่แตกต่างและขัดแย้งกัน" IG International ระบุ "ตลาดต้องการความชัดเจนมากกว่านี้ว่าผลลัพธ์จะออกมาอย่างไร จนกว่าจะมีข้อตกลงในเงื่อนไขการหยุดยิง น่าเสียดายที่เรายังคงต้องเห็นความผันผวนเหล่านี้ต่อไป"

ราคาทองคำลดลง 1.1% ปิดที่ 4,450 ดอลลาร์ต่อออนซ์ ขณะที่ราคาสัญญาเงินร่วงลง 2% มาอยู่ที่ราว 70 ดอลลาร์ต่อออนซ์ เมื่อบรรยากาศซบเซา Bitcoin ร่วงลงต่ำกว่า 70,000 ดอลลาร์

ในเชิงเทคนิคของดัชนี S&P 500 ภารกิจหลักของฝั่งซื้อในวันนี้คือการผ่านแนวต้านใกล้สุดที่ระดับ 6,577 ให้ได้ ซึ่งจะช่วยเสริมแรงโมเมนตัมขาขึ้นของดัชนี และเปิดทางให้ดีดตัวขึ้นไปทดสอบระดับ 6,590 ได้ต่อไป อีกหนึ่งเป้าหมายสำคัญของฝั่งกระทิงคือการยืนเหนือระดับ 6,603 ซึ่งจะช่วยหนุนความได้เปรียบของฝั่งซื้อให้แข็งแกร่งยิ่งขึ้น

ในกรณีที่ดัชนีปรับตัวลงจากภาวะที่ความต้องการรับความเสี่ยงลดลง ฝั่งซื้อต้องเข้ามาพยุงที่บริเวณ 6,563 หากหลุดระดับดังกล่าวลงไปอย่างชัดเจน มีโอกาสสูงที่ดัชนีจะถูกกดกลับลงไปทดสอบ 6,552 อย่างรวดเร็ว และอาจเปิดทางให้ถอยลงต่อถึงบริเวณ 6,537 ได้