23.07.202610:53 Forex Analysis & Reviews: EUR/USD - Ngày 23 tháng 7: Thị trường chờ đợi quyết định chính sách của ECB

Vào ngày thứ Tư, cặp EUR/USD đã quay đầu gần mức thoái lui Fibonacci 23,6% tại 1,1395 theo hướng có lợi cho đồng euro và bắt đầu một nhịp tăng khá dễ đoán lên phía ranh giới trên của vùng đi ngang tại mức Fibonacci 50,0% là 1,1472. Do đó, xu hướng tăng có thể sẽ tiếp diễn trong ngày hôm nay. Một nhịp bật lại từ mốc 1,1472 sẽ ủng hộ đồng USD và báo hiệu sự nối lại của đà giảm về khu vực 1,1395.

Cấu trúc sóng trên biểu đồ giờ vẫn mang xu hướng giảm, bất chấp nỗ lực giành lại quyền kiểm soát kéo dài nhưng yếu ớt của phe mua. Sóng tăng gần nhất hình thành xong chỉ vượt đỉnh trước đó vài điểm, trong khi sóng giảm mới nhất cũng không phá được đáy trước. Trong khi đó, bối cảnh địa chính trị lại xấu đi khi Iran và Hoa Kỳ nối lại các hoạt động quân sự và làm gián đoạn hoạt động vận chuyển qua eo biển Hormuz. Cần có một cú bứt phá lên trên mức 1,1473 để xác nhận xu hướng giảm đã chấm dứt. Tuy nhiên, trong ba tuần qua, phe mua không thể hiện được nhiều quyết tâm.

Dòng tin tức ngày thứ Tư một lần nữa không tạo ra được phản ứng đáng kể nào trên thị trường, do không có số liệu kinh tế quan trọng nào được công bố trong ngày. Đồng euro có thêm một phiên giao dịch yên ắng với biên độ dao động giá hạn chế.

Hôm nay, European Central Bank sẽ công bố quyết định chính sách tiền tệ, và giới giao dịch sẽ tìm kiếm các tín hiệu định hướng về kế hoạch chính sách trong tương lai của nhà điều hành. Do European Central Bank được kỳ vọng sẽ không thắt chặt chính sách tiền tệ trong tháng 7, câu hỏi mấu chốt là liệu các nhà hoạch định chính sách có dự báo lạm phát sẽ tăng tốc trở lại do xung đột tái bùng phát ở Trung Đông và đợt tăng giá dầu mới nhất hay không. Nếu có, khả năng tiếp tục thắt chặt chính sách vào cuối năm nay không thể bị loại trừ, điều này về mặt lý thuyết có thể mang lại một phần hỗ trợ cho phe mua đồng euro trong hôm nay.

Tuy vậy, cặp tiền vẫn bị “giam” trong vùng giao dịch 1,1395–1,1472. Việc phá vỡ khỏi vùng này sẽ phụ thuộc chủ yếu vào mức độ sẵn sàng mở các vị thế mới của giới giao dịch, hơn là vào lập trường chính sách của European Central Bank hay Federal Reserve.

Trên biểu đồ 4 giờ, cặp tiền tiếp tục đi ngang. Việc đóng cửa trên 1,1411 ủng hộ kịch bản phục hồi nhẹ, mặc dù hướng đi của giá đã thay đổi quá thường xuyên trong các phiên gần đây, phản ánh sự tham gia thị trường ở mức thấp. Hiện tại không ghi nhận bất kỳ phân kỳ đang hình thành nào trên các chỉ báo kỹ thuật. Kênh xu hướng giảm vẫn còn nguyên vẹn.

Báo cáo Commitments of Traders (COT)

Trong tuần báo cáo gần nhất, các nhà giao dịch tổ chức đã mở 6.877 vị thế mua và 3.255 vị thế bán. Lợi thế tăng giá áp đảo từng tồn tại trong tháng 2 và tháng 3 đã biến mất trong vòng bảy tuần giữa bối cảnh xung đột liên quan đến Iran. Trong mười sáu tuần vừa qua, trạng thái vị thế đã trở nên cân bằng hơn trên nền bối cảnh lệnh ngừng bắn tạm thời và kỳ vọng về chấm dứt xung đột. Hiện tại, các nhà giao dịch đầu cơ nắm giữ khoảng 230.000 vị thế mua so với 245.000 vị thế bán.

Tổng thể, các nhà đầu tư tổ chức lớn vẫn duy trì quan điểm tích cực trong dài hạn đối với đồng euro. Dĩ nhiên, dòng sự kiện địa chính trị toàn cầu liên tục vẫn đang tác động đến tâm lý nhà đầu tư. Đặc biệt, thị trường tiếp tục tập trung vào các diễn biến ở Trung Đông, nơi xung đột liên tục leo thang rồi hạ nhiệt. Ban đầu, thị trường đã phớt lờ thông báo ngừng bắn và sau đó cũng ít chú ý tới việc giao tranh bùng phát trở lại. Kết quả là, yếu tố địa chính trị không còn là nhân tố duy nhất quyết định hướng đi của đồng đô la Mỹ.

Lịch kinh tế

Khu vực đồng euro

• Quyết định lãi suất ECB (12:15 UTC)
• Họp báo ECB (12:45 UTC)

Hoa Kỳ

• Số đơn trợ cấp thất nghiệp lần đầu (12:30 UTC)

Lịch kinh tế ngày 23 tháng 7 bao gồm hai sự kiện quan trọng từ ECB. Dù chúng có thể ảnh hưởng đến tâm lý thị trường trong ngày thứ Năm, nhưng mức độ biến động phát sinh nhiều khả năng sẽ vẫn ở mức hạn chế.

Dự báo và gợi ý giao dịch EUR/USD

Các vị thế mua được coi là hợp lý sau nhịp hồi từ 1,1395 trên biểu đồ giờ, với mục tiêu tại 1,1438 và 1,1472. Mục tiêu đầu tiên đã được chạm tới, và các vị thế mua hiện tại có thể tiếp tục được giữ. Có thể cân nhắc mở vị thế bán mới nếu cặp tiền này đóng cửa dưới 1,1395 trên biểu đồ giờ, với mục tiêu tại 1,1325. Ngoài ra, có thể mở vị thế bán sau khi giá bị từ chối tại vùng 1,1472, với mục tiêu giảm về 1,1395. Nhìn chung, hoạt động thị trường vẫn ở mức trầm lắng một cách đáng kể.

Các mức thoái lui Fibonacci được vẽ từ 1,1620 tới 1,1325 trên biểu đồ giờ và từ 1,1411 tới 1,1850 trên biểu đồ 4 giờ.