25.06.202611:01 Forex Analysis & Reviews: GBP/USD – 25 มิถุนายน: เงินปอนด์เผชิญความยากลำบากในการรักษาระดับ

ในกราฟรายชั่วโมง คู่เงิน GBP/USD ปรับตัวลงอีกครั้งเข้าหาโซนแนวรับที่ระดับ 1.3158–1.3177 แต่ฝั่งกระทิงยังสามารถรักษาการเคลื่อนไหวของเงินปอนด์ให้อยู่เหนือบริเวณดังกล่าวได้ ดังนั้น การดีดตัวขึ้นจากโซนนี้จะเป็นปัจจัยหนุนต่อเงินปอนด์ และเปิดโอกาสให้ราคาปรับตัวขึ้นอย่างจำกัดไปยังโซนแนวต้านที่ระดับ 1.3268–1.3277 หากฝั่งกระทิงไม่สามารถป้องกันแนวรับบริเวณ 1.3158–1.3177 ได้ แนวโน้มขาลงมีโอกาสจะดำเนินต่อไปสู่ระดับ Fibonacci 127.2% ที่ 1.3025

ภาพรวมของคลื่นราคากลับมาเป็นขาลงอีกครั้งหลังการประชุม FOMC โดยคลื่นขาลงล่าสุดได้ทะลุระดับต่ำสุดก่อนหน้า ขณะที่คลื่นขาขึ้นรอบล่าสุดไม่สามารถทำจุดสูงสุดใหม่เหนือจุดสูงก่อนหน้าได้ จึงเป็นเรื่องยากจะบอกได้ว่าฝั่งหมีจะยืนระยะได้นานแค่ไหนในรอบนี้ เนื่องจากปัจจัยพื้นฐานที่หนุนค่าเงินดอลลาร์สหรัฐยังดูไม่แข็งแกร่งนัก อย่างไรก็ดี หากมองข้ามโครงสร้างคลื่นไปก่อน แรงขายก็ยังคงครองตลาดอยู่ แต่เมื่อความขัดแย้งในตะวันออกกลางกำลังสิ้นสุดลง ก็ยากที่จะคาดหวังการปรับขึ้นอย่างยั่งยืนระยะยาวของดอลลาร์สหรัฐ

ฉากหลังด้านข่าวเมื่อวันพุธไม่ได้บ่งชี้แรงกดดันเพิ่มเติมต่อเงินปอนด์ แต่ฝั่งขายก็ยังคงเปิดสถานะเพิ่มตลอดทั้งวัน คู่เงินนี้รอดตัวเหนือโซนแนวรับ 1.3158–1.3177 มาได้เพียงเล็กน้อยเท่านั้น สำหรับวันนี้ ปัจจัยหนุนฝั่งซื้ออาจมาจากชุดข้อมูลเศรษฐกิจสหรัฐ โดยเฉพาะตัวเลข GDP ไตรมาสแรก ในช่วงไตรมาสหลัง ๆ ที่ผ่านมา เศรษฐกิจสหรัฐไม่ได้แสดงให้เห็นถึงอัตราการขยายตัวที่แข็งแกร่งเป็นพิเศษ ดังนั้นตัวเลขจริงจึงมีแนวโน้มจะออกมาต่ำกว่าคาดการณ์ที่ 1.6% เมื่อเทียบรายปี และหลังจากหยุดรุกมาร่วมสัปดาห์ ฝั่งกระทิงอาจได้รับเหตุผลสำหรับการโต้กลับอีกครั้ง

ในมุมมองของผม ตั้งแต่หลังการประชุม Federal Reserve มา ค่าเงินดอลลาร์ขาดปัจจัยพื้นฐานที่มีน้ำหนักรองรับในวันซื้อขายส่วนใหญ่ อย่างไรก็ดี ท่าทีที่ไม่ค่อย Hawkish ของ Bank of England เมื่อเทียบกับน้ำเสียงที่ Hawkish มากขึ้นของ Federal Reserve ได้ส่งผลต่อมุมมองของตลาดไปแล้ว ในขณะเดียวกัน ตอนนี้เทรดเดอร์ควรต้องนำปัจจัยการยุติความขัดแย้งทางทหารในตะวันออกกลางมาพิจารณาด้วย ซึ่งควรจะช่วยเพิ่มความต้องการสินทรัพย์เสี่ยง รวมถึงเงินปอนด์อังกฤษด้วย ในความเห็นของผม การอ่อนค่าของเงินปอนด์กำลังเข้าสู่ช่วงปลายของรอบขาลงแล้ว

บนกราฟ 4 ชั่วโมง คู่เงิน GBP/USD ได้กลับลงมาที่ระดับ Fibonacci ย้อนกลับ 100.0% ที่ราคา 1.3159 การดีดตัวขึ้นจากระดับนี้จะเป็นปัจจัยหนุนต่อเงินปอนด์ และสนับสนุนการกลับขึ้นไปทดสอบระดับ Fibonacci 76.4% ที่ 1.3277 อีกครั้ง ในทางกลับกัน การยืนต่ำกว่าระดับ 1.3159 จะเป็นสัญญาณบ่งชี้ถึงการปรับตัวลงต่อ โดยมีเป้าหมายบริเวณแนวรับ 1.3025–1.3044 ขณะเดียวกันกำลังเกิดสัญญาณ bullish divergence บนอินดิเคเตอร์ CCI ซึ่งเพิ่มโอกาสในการดีดตัวขึ้นจากระดับ 1.3159

รายงาน Commitments of Traders (COT):

บรรยากาศในกลุ่ม Non-commercial มีมุมมองเชิงลบต่อราคาเพิ่มขึ้นในสัปดาห์รายงานล่าสุด จำนวนสถานะ Long ที่นักเก็งกำไรถืออยู่ลดลง 3,700 สัญญา ขณะที่จำนวนสถานะ Short เพิ่มขึ้น 3,672 สัญญา ช่องว่างระหว่างสถานะ Long และ Short ตอนนี้อยู่ที่ประมาณ 42,000 เทียบกับ 114,000 โดยตลอดช่วงไม่กี่เดือนที่ผ่านมา ฝั่งหมีครองตลาดอยู่ อย่างไรก็ตาม ในขณะที่ก่อนหน้านี้ความได้เปรียบของฝั่งหมีดูมีเหตุมีผล แต่ปัจจุบันฉากหลังด้านข้อมูลเปลี่ยนแปลงไปมาก ความได้เปรียบของฝั่งหมีตอนนี้สูงกว่าเดิมเกือบสามเท่า

ผมยังไม่เชื่อว่าจะเกิดแนวโน้มขาลงระยะยาวสำหรับเงินปอนด์ อย่างไรก็ตาม ในระยะสั้น ทิศทางของตลาดจะไม่ได้ขึ้นอยู่กับตัวชี้วัดเศรษฐกิจ นโยบายการค้าของ Trump หรือแนวนโยบายการเงินของธนาคารกลาง แต่จะขึ้นอยู่กับระยะเวลา ขนาด และผลกระทบของความขัดแย้งในตะวันออกกลาง ในช่วงสัปดาห์หลัง ๆ มานี้ บรรยากาศในตลาดเริ่มโน้มเอียงไปในทิศทางคาดหวังสันติภาพมากขึ้น แต่การเจรจาระหว่างอิหร่านและสหรัฐฯ อาจยืดเยื้อและมีความซับซ้อน

ปฏิทินข่าวสำหรับสหรัฐอเมริกาและสหราชอาณาจักร:

• สหรัฐฯ – ดัชนี Core PCE Price (12:30 น. UTC)
• สหรัฐฯ – ยอดสั่งซื้อสินค้าคงทน (Durable Goods Orders) (12:30 น. UTC)
• สหรัฐฯ – GDP ไตรมาสที่ 1 (12:30 น. UTC)
• สหรัฐฯ – จำนวนผู้ขอรับสวัสดิการว่างงานครั้งแรก (Initial Jobless Claims) (12:30 น. UTC)

ปฏิทินเศรษฐกิจของวันที่ 25 มิถุนายนมีการประกาศตัวเลขสำคัญ 4 รายการ โดยรายงาน GDP เป็นจุดสนใจหลัก ข้อมูลเศรษฐกิจอาจส่งผลต่อบรรยากาศในตลาดในช่วงครึ่งหลังของวัน อย่างไรก็ตาม การร่วงลงอย่างแรงของตลาดในตอนนี้ชัดเจนว่าไม่ได้ขับเคลื่อนด้วยตัวเลขเศรษฐกิจเพียงอย่างเดียว

แนวโน้มและคำแนะนำการเทรด GBP/USD:

การเปิดสถานะ Short สามารถทำได้หลังจากราคาดีดตัวจากโซนแนวต้าน 1.3268–1.3277 บนกราฟรายชั่วโมง โดยมีเป้าหมายที่โซนแนวรับ 1.3158–1.3177 ซึ่งตอนนี้ราคาได้เคลื่อนไปถึงเป้าหมายแล้ว สามารถพิจารณาเปิดสถานะ Short ใหม่ได้หากราคาปิดต่ำกว่าโซน 1.3158–1.3177 โดยมีเป้าหมายที่ 1.3025 ส่วนสถานะ Long สามารถพิจารณาได้หลังจากราคาดีดตัวจากโซนแนวรับ 1.3158–1.3177 โดยมีเป้าหมายที่ 1.3268–1.3277

เส้น Fibonacci ถูกลากจากระดับ 1.3158 ถึง 1.3655 บนทั้งกราฟรายชั่วโมงและกราฟ 4 ชั่วโมง