02.02.202620:04 Forex Analysis & Reviews: EUR/USD. Smart Money. Un moment de adevăr pentru tauri

Perechea EUR/USD s-a întors în favoarea dolarului american și a fost în declin pentru a patra zi consecutivă. Astăzi, prețul a atins singura zonă de dezechilibru bullish 12, care servește ca suport pentru tendința ascendentă și oferă investitorilor prilejul de a deschide noi poziții long. Un dezechilibru similar este prezent și la GBP/USD, și acesta a fost de asemenea corectat azi. Astfel, un nou semnal bullish pentru traderi ar putea fi format chiar mâine sau poimâine. Să reamintim că tendința ascendentă rămâne intactă, ceea ce înseamnă că orice semnal de cumpărare este un moment important în procesul de luare a deciziilor al unui trader.

Aș dori, de asemenea, să menționez că actualul declin al perechii pare oarecum nejustificat din punctul de vedere al contextului fundamental. Cu toate acestea, prețul a reacționat la un dezechilibru săptămânal de natură bearish, pe care l-am indicat ca obiectiv de mult timp. Acum, fie se va păstra și continua tendința bullish, fie ambele perechi valutare vor trece într-o tendință bearish. Încă consider că acest scenariu din urmă este foarte puțin probabil. Vă reamintesc că fundalul fundamental este atât de slab și, cel mai important, atât de periculos pentru dolarul american, încât continui să am îndoieli serioase cu privire la capacitățile urșilor. Au fost puține evenimente majore de știri luni, dar vor fi multe altele pe parcursul săptămânii.

Imaginea tehnică continuă să semnaleze dominația bullish. Tendința bullish rămâne intactă, în ciuda mișcării laterale din a doua jumătate a anului trecut. Un semnal bullish a fost format la dezechilibrul 11, urmat în scurt timp de un nou dezechilibru 12. Traderii ar trebui acum să se aștepte fie la un nou semnal de cumpărare din dezechilibrul 12, fie la invalidarea acestui tipar. În acest al doilea caz, declinul perechii va continua.

Contextul fundamental de luni a fost destul de pozitiv pentru euro, deoarece toate cele trei rapoarte publicate în Zona Euro au venit mai bune decât așteptările traderilor. Mă refer la indicii PMI pentru sectoarele de producție din Germania și Zona Euro, precum și la vânzările cu amănuntul din Germania. Un indice ISM important urmează să fie publicat astăzi în SUA, dar, în opinia mea, analiza tehnică este în prezent mai importantă decât factorii fundamentali.

Taurii au avut multe motive pentru o nouă ofensivă în ultimele 6–7 luni, iar în fiecare zi care trece, aceste motive doar cresc. Acestea includ perspectiva "dovish" (în orice caz) pentru politica monetară a FOMC, atitudinea politică generală a lui Donald Trump (care nu s-a schimbat recent), confruntarea dintre SUA și China (unde doar un armistițiu temporar a fost atins), protestele publice din SUA împotriva lui Trump sub bannerul "No Kings", slăbiciunea pieței muncii, perspectivele sumbre ale economiei SUA (recesiune), "shutdown"-ul care a durat o lună și jumătate și posibilitatea unui nou "shutdown", care ar putea începe chiar de duminică. La acestea se adaugă agresiunea militară a SUA față de anumite țări, urmărirea penală a lui Jerome Powell, "controversa despre Groenlanda" și deteriorarea relațiilor cu Canada și Coreea de Sud. Drept rezultat, o nouă creștere a perechii mi se pare cu totul logică.

Încă nu cred într-o tendință bearish. Contextul fundamental rămâne extrem de dificil de interpretat în favoarea dolarului, așadar nu încerc să fac acest lucru. Linia albastră marchează nivelul de preț sub care tendința bullish ar putea fi considerată încheiată. Urșii ar trebui să împingă prețul în jos cu aproximativ 570 de puncte pentru a ajunge la acel nivel, ceea ce mi se pare imposibil în contextul fundamental și circumstanțele actuale.

Cel mai apropiat obiectiv ascendent pentru euro a fost dezechilibrul săptămânal bearish de la 1.1976–1.2092, care a fost format în iunie 2021. Acest tipar a fost complet umplut săptămâna aceasta. Deasupra acestuia, pot fi evidențiate doar două niveluri: 1.2348 și 1.2564. Aceste niveluri reprezintă două vârfuri pe graficul lunar, unde lichiditatea ar putea fi potențial captată.

Calendarul de știri pentru SUA și Zona Euro

• SUA – Schimbarea Ofertelor de Muncă JOLTS (15:00 UTC)

Pe 3 februarie, calendarul economic conține un singur eveniment de importanță medie. Impactul fundalului de știri asupra sentimentului pieței de marți ar putea fi slab.

Previziune și Sfaturi de Tranzacționare EUR/USD

Din punctul meu de vedere, perechea se află în stadiul de formare a unei noi tendințe bullish. În ciuda faptului că fundalul fundamental rămâne de partea taurilor, urșii au lansat atacuri regulate în ultimele luni. Cu toate acestea, nu văd încă motive realiste pentru începutul unei tendințe bearish.

Din dezechilibrele 1, 2, 4, 5, 3, 8 și 9, traderii au avut oportunități de a cumpăra euro. În toate cazurile, am observat un anumit grad de creștere, iar tendința bullish a rămas intactă. Săptămâna trecută, un nou semnal bullish de la dezechilibrul 11 s-a format, permițând din nou traderilor să deschidă poziții de cumpărare cu un obiectiv de 1.1976. Acest obiectiv a fost atins. Ulterior, s-a format un alt dezechilibru bullish 12. Acest lucru înseamnă că traderii pot primi o nouă oportunitate de cumpărare săptămâna aceasta.