29.09.202610:52 Forex Analysis & Reviews: EUR/USD – 29 September: Euro Terus Melemah

Pada hari Senin, EUR/USD melanjutkan penurunannya menuju level retracement 100,0% di 1,1325. Rebound dari level ini akan menguntungkan euro dan membuka peluang pergerakan naik menuju level retracement 76,4% di 1,1416. Konsolidasi di bawah 1,1325 akan meningkatkan kemungkinan penurunan lanjutan menuju level Fibonacci berikutnya di 127,2% dan 1,1220.

Struktur gelombang pada grafik per jam masih bearish. Gelombang naik terakhir yang telah selesai gagal menembus puncak sebelumnya, sementara gelombang turun terakhir justru menembus titik terendah sebelumnya dan terus berkembang selama empat minggu berturut-turut. Setelah pertemuan FOMC bulan September, para pelaku pasar memperkirakan setidaknya akan ada satu kali lagi pengetatan kebijakan moneter sebelum akhir tahun ini dan satu kali lagi tahun depan. Faktor ini terus memberikan dukungan kuat bagi mata uang AS.

Pada hari Senin tidak ada latar belakang berita yang signifikan, tetapi para pelaku pasar dengan sentimen bearish kembali melanjutkan aktivitas jualnya. Tidak banyak hal lain yang dapat ditambahkan. Euro terus melemah dengan tajam. Penurunan ini berlangsung hampir setiap hari, yang secara tidak langsung menimbulkan pertanyaan apakah ECB sedang melakukan intervensi nilai tukar. Perlu saya ingatkan bahwa satu-satunya alasan kenaikan tajam dolar AS sejauh ini adalah pengetatan kebijakan moneter FOMC. Saya juga mengingatkan bahwa pertemuan The Fed berlangsung dua minggu yang lalu, sementara dolar terus menguat baik sebelum maupun sesudah pertemuan tersebut. Oleh karena itu, kecil kemungkinan kebijakan moneter The Fed menjadi alasan pelemahan pasangan ini pada akhir September. Tidak ada alasan lain yang jelas. Minggu ini akan dirilis beberapa laporan penting AS terkait pasar tenaga kerja, pengangguran, dan aktivitas usaha, tetapi pergerakan yang saat ini kita lihat tampaknya kecil kemungkinan merupakan reaksi terhadap data yang bahkan belum dipublikasikan. Perkembangan geopolitik juga tidak mendukung pandangan bahwa dolar saat ini diminati sebagai aset safe haven. Tidak ada serangan rudal baru atau tanda-tanda eskalasi lain di Timur Tengah dalam beberapa waktu terakhir.

Pada grafik empat jam, pasangan ini berbalik menguat mendukung euro setelah terbentuk bullish divergence pada indikator CCI, tetapi kenaikan euro tersebut tidak bertahan lama. Penurunan sudah kembali berlanjut menuju level retracement 0,0% di 1,1325. Konsolidasi di bawah level ini akan mengindikasikan kemungkinan berlanjutnya penurunan. Breakout ke bawah level tersebut akan menjadi sinyal kelanjutan tekanan menurun. Saat ini tidak terlihat adanya divergence baru yang sedang berkembang pada indikator mana pun.

Laporan Commitments of Traders (COT):

Selama minggu pelaporan terakhir, trader profesional membuka 11.708 posisi long dan 37.049 posisi short. Selama tujuh minggu pada bulan Februari dan Maret, keunggulan besar pihak bull menghilang akibat perang di Iran, sementara dalam 26 minggu terakhir situasi menjadi lebih seimbang di tengah ekspektasi pasar bahwa konflik tersebut akan berakhir. Jumlah posisi long yang dipegang spekulan saat ini berada di 221.000, dibandingkan dengan 273.000 posisi short. Pihak bear masih memimpin.

Secara keseluruhan, dalam jangka panjang, para pelaku pasar besar tetap menunjukkan minat yang kuat terhadap euro. Tentu saja, berbagai peristiwa di seluruh dunia, yang dalam beberapa tahun terakhir sangat banyak, memengaruhi sentimen para investor dan menekan mata uang yang sensitif terhadap risiko. Secara khusus, saat ini pasar memantau dengan cermat situasi di Timur Tengah, di mana perang tampak akan berakhir lalu kembali berlanjut. Namun, geopolitik tidak lagi secara tunggal menentukan arah pergerakan dolar. Pada saat bersamaan, sikap kebijakan moneter FOMC yang lebih hawkish dalam beberapa bulan terakhir telah memperkuat dolar.

Kalender Berita untuk Amerika Serikat dan Uni Eropa:

• Uni Eropa – Pidato Presiden ECB Christine Lagarde (11:00 UTC).
• Amerika Serikat – Pembukaan Lowongan Pekerjaan JOLTS (14:00 UTC).
• Amerika Serikat – Indeks Keyakinan Konsumen CB (14:00 UTC).

Pada 29 September, kalender ekonomi memuat tiga rilis, dan menurut saya semuanya tidak tergolong sangat penting. Dampak latar belakang berita ekonomi terhadap sentimen pasar pada hari Selasa akan lemah atau nyaris tidak ada.

Prediksi dan Saran Trading EUR/USD:

Peluang beli hari ini dimungkinkan setelah harga memantul dari 1,1325 pada grafik per jam, dengan target di 1,1473 dan 1,1519. Peluang jual dimungkinkan setelah penutupan di bawah 1,1325, dengan target di 1,1220.

Level Fibonacci terbentuk dari 1,1325 ke 1,1712 pada grafik per jam dan dari 1,1849 ke 1,1325 pada grafik empat jam.