01.07.202609:38 Forex Analysis & Reviews: EUR/USD – 1 Juli: CPI akan Menentukan Arah Euro

Pada hari Selasa, pasangan EUR/USD ditutup di atas level Fibonacci retracement 100,0% di 1,1409 untuk ketiga kalinya, lalu kembali ditutup di bawah level tersebut untuk ketiga kalinya pada awal perdagangan Rabu. Hal ini menunjukkan bahwa para pelaku pasar masih ragu mengenai arah pergerakan pasangan ini, sehingga level 1,1409 menjadi kurang dapat diandalkan untuk menghasilkan sinyal trading. Aktivitas pasar saat ini cenderung lesu karena para pelaku pasar menantikan data ekonomi penting dari zona euro dan Amerika Serikat. Laporan pertama dijadwalkan rilis pada hari ini.

Struktur gelombang pada grafik per jam masih bersifat bearish. Gelombang turun terakhir yang sudah selesai menembus di bawah level rendah sebelumnya, sementara gelombang naik terbaru gagal melampaui level tinggi sebelumnya. KOndisi geopolitik telah membaik secara signifikan dalam beberapa minggu terakhir karena konflik di Timur Tengah setidaknya telah berhenti, dan Iran serta Amerika Serikat telah menandatangani sebuah kesepakatan awal. Namun, pertama sikap kebijakan Federal Reserve, lalu perkembangan terkait negosiasi antara Iran dan Amerika Serikat, kembali memicu permintaan terhadap dolar AS. Meskipun sebuah dokumen telah ditandatangani, belum ada kemajuan berarti dalam perundingan tersebut.

Arus berita pada hari Selasa relatif lemah meskipun ada banyak rilis data ekonomi. Jerman menerbitkan laporan mengenai penjualan ritel, inflasi, dan pengangguran, sementara Amerika Serikat merilis laporan lowongan pekerjaan JOLTS. Namun, tidak ada satu pun dari data tersebut yang menarik perhatian para pelaku pasar. Perkembangan terbaru di Timur Tengah juga gagal memengaruhi pasar. Perundingan antara Teheran dan Washington sebelumnya diperkirakan akan berlangsung di Qatar, tetapi Teheran menolak pertemuan tatap muka dengan pejabat AS. Akibatnya, negosiasi tersebut tidak terlaksana. Teheran menuntut agar Amerika Serikat terlebih dahulu memenuhi ketentuan dalam memorandum sebelum pembahasan dapat berlanjut ke tahap berikutnya. Secara keseluruhan, situasi masih menemui jalan buntu. Hari ini, para pelaku pasar akan mengalihkan fokus ke pidato para pejabat bank sentral dan laporan inflasi zona euro. Keputusan kebijakan ECB untuk bulan Juli akan sangat bergantung pada seberapa tinggi inflasi pada bulan Juni. Untuk saat ini, saya masih melihat kubu bearish mempertahankan kendali.

Pada grafik 4 jam, pasangan ini telah berkonsolidasi di bawah level Fibonacci retracement 100,0% di 1,1411, sehingga membuka peluang bagi trader untuk mengantisipasi penurunan euro lebih lanjut. Pada saat yang sama, indikator CCI membentuk divergensi bullish, sementara RSI menunjukkan kondisi overbought, yang keduanya untuk sementara menghentikan laju penurunan yang didorong oleh para penjual. Penutupan di atas 1,1411 akan memperkuat prospek kenaikan euro lebih lanjut dan kembalinya pergerakan harga ke dalam channel tren menurun.

Laporan Commitments of Traders (COT):

Selama minggu pelaporan terbaru, trader institusional membuka 19.327 posisi long dan 23.522 posisi short. Dalam tujuh minggu yang mencakup Februari dan Maret, keunggulan besar kubu bullish menghilang akibat konflik yang melibatkan Iran. Selama tiga belas minggu terakhir, situasi secara bertahap stabil seiring meredanya ketegangan di Timur Tengah, sehingga kubu bullish kembali memegang kendali. Saat ini, trader spekulatif memegang total 247.000 posisi long berbanding 217.000 posisi short.

Secara keseluruhan, trader institusional besar masih cenderung memilih euro dalam jangka panjang. Tentu saja, berbagai peristiwa global yang muncul dalam beberapa tahun terakhir terus memengaruhi sentimen para investor. Untuk saat ini, perhatian pasar tetap tertuju pada Timur Tengah, di mana operasi militer terhenti dan negosiasi serius telah dimulai yang pada akhirnya dapat mengarah pada perdamaian berkelanjutan. Meskipun demikian, pasar masih mengabaikan membaiknya situasi geopolitik, serta beberapa faktor lain yang tetap mendukung euro.

Kalender Berita untuk Amerika Serikat dan Zona Euro:

• Zona Euro – Indeks Harga Konsumen (09:00 UTC).
• Amerika Serikat – Perubahan Ketenagakerjaan ADP (12:15 UTC).
• Zona Euro – Pidato Presiden ECB Christine Lagarde (13:00 UTC).
• Amerika Serikat – Pidato anggota FOMC Kevin Warsh (13:00 UTC).
• Zona Euro – Pidato Presiden ECB Christine Lagarde (14:00 UTC).
• Amerika Serikat – Indeks Prices Paid ISM (14:00 UTC).

Kalender ekonomi untuk 1 Juli memuat enam agenda, dan setidaknya empat di antaranya dapat dianggap penting. Akibatnya, latar belakang fundamental berpotensi memengaruhi sentimen pasar sepanjang hari.

Prediksi dan Kiat-kiat Trading EUR/USD:

Posisi long dapat dipertimbangkan hari ini jika pasangan tersebut ditutup di atas level 1,1409 pada grafik per jam, dengan target di 1,1514. Posisi short baru menjadi memungkinkan setelah penutupan di bawah 1,1409 pada grafik per jam, dengan target di 1,1290. Namun, enam sinyal trading terakhir yang dihasilkan di sekitar level ini gagal menghasilkan pergerakan harga yang berarti.

Grid Fibonacci dibangun menggunakan 1,1409–1,1850 pada grafik per jam dan 1,1411–1,1850 pada grafik 4 jam.