11.09.202610:50 Ανάλυση και κριτικές Forex: GBP/USD – 11 Σεπτεμβρίου: PPI και CPI

Στο ωριαίο γράφημα, το GBP/USD υποχώρησε την Πέμπτη στο επίπεδο διόρθωσης 76,4% στο 1,3489, αντέδρασε ανοδικά από εκεί και την Παρασκευή επέστρεψε στο επίπεδο 1,3526. Έτσι, η ανοδική κίνηση μπορεί να συνεχιστεί σήμερα προς το επίπεδο 100,0% Fibonacci στο 1,3556. Μια αντίδραση καθοδικά από το 1,3526 θα ευνοούσε το αμερικανικό νόμισμα και την επανέναρξη της πτώσης προς τα 1,3489 και 1,3454.

Η κατάσταση στην αγορά παραμένει «bullish». Το τελευταίο ολοκληρωμένο καθοδικό κύμα δεν έσπασε το προηγούμενο χαμηλό, ενώ το νέο ανοδικό κύμα δεν έχει ακόμη διασπάσει την προηγούμενη κορυφή. Έτσι, οι «ταύροι» ελέγχουν προς το παρόν την αγορά και το πλεονέκτημά τους παραμένει άθικτο. Η «bullish» τάση μπορεί να θεωρηθεί ότι έχει διασπαστεί μόνο εφόσον παραβιαστεί το χαμηλό του τελευταίου ολοκληρωμένου κύματος, δηλαδή κάτω από το 1,3473.

Η προσοχή των traders ήταν στραμμένη στη συνεδρίαση της ECB την Πέμπτη, ωστόσο υπήρξαν και άλλες ενδιαφέρουσες εξελίξεις. Ειδικότερα, ο Δείκτης Τιμών Παραγωγού στις ΗΠΑ επιταχύνθηκε ελαφρώς περισσότερο από ό,τι ανέμεναν οι traders. Τον Αύγουστο διαμορφώθηκε στο 5,4% σε ετήσια βάση, έναντι πρόβλεψης για 5,3% σε ετήσια βάση. Έτσι, υπάρχουν όλες οι ενδείξεις ότι και ο Δείκτης Τιμών Καταναλωτή θα επιταχυνθεί ελαφρώς τον Αύγουστο. Είναι αυτό θετικό για το δολάριο; Ναι, διότι η FOMC θα βρεθεί ακόμη πιο κοντά στη σύσφιξη της νομισματικής πολιτικής την επόμενη Τετάρτη. Προς το παρόν, οι «αρκούδες» δεν έχουν βιαστεί να αναλάβουν δράση και η αγορά παραμένει σε στάση αναμονής ενόψει της έκθεσης για τον πληθωρισμό, η οποία θα δημοσιευθεί σήμερα. Το πρωί, οι traders έλαβαν στοιχεία για το ΑΕΠ και τη βιομηχανική παραγωγή του Ηνωμένου Βασιλείου, τα οποία επέτρεψαν στους ταύρους να ανακτήσουν όλες τις χθεσινές απώλειες. Το ΑΕΠ αυξήθηκε κατά 0,4% τον Ιούλιο, έναντι εκτιμήσεων για 0%, ενώ η βιομηχανική παραγωγή ενισχύθηκε κατά 0,6%, έναντι πρόβλεψης για +0,2%. Έτσι, οι ταύροι πήραν τον έλεγχο στο πρώτο μισό της ημέρας, αλλά όλα μπορεί να αλλάξουν στο δεύτερο μισό.

Στο διάγραμμα 4 ωρών, το GBP/USD γύρισε υπέρ του αμερικανικού δολαρίου και εδραίωσε την κίνησή του κάτω από το επίπεδο διόρθωσης 23,6% στο 1,3538. Ωστόσο, το αν οι πωλητές θα συνεχίσουν τις επιθέσεις τους θα κριθεί σήμερα και θα εξαρτηθεί από το ειδησεογραφικό υπόβαθρο. Μια νέα εδραίωση πάνω από το 1,3538 θα επέτρεπε την επανέναρξη της ανοδικής κίνησης προς το επίπεδο διόρθωσης 0,0% στο 1,3657. Προς το παρόν δεν παρατηρούνται εμφανείς αποκλίσεις σε κανέναν από τους δείκτες.

Έκθεση Commitments of Traders (COT):

Η διάθεση της κατηγορίας trader "Non-commercial" έγινε λιγότερο «bearish» κατά την τελευταία εβδομάδα αναφοράς. Ο αριθμός των Long θέσεων που κατέχουν οι κερδοσκόποι μειώθηκε κατά 8.226, ενώ ο αριθμός των Short θέσεων μειώθηκε κατά 3.175. Το τρέχον χάσμα μεταξύ Long και Short θέσεων διαμορφώνεται ουσιαστικά ως εξής: 85.000 έναντι 135.000. Το χάσμα και το πλεονέκτημα των πωλητών («bears») μειώνονται σταδιακά, αν και οι πωλητές εξακολουθούν να διατηρούν σημαντικό προβάδισμα. Στο παρελθόν, η κυριαρχία των πωλητών ήταν αδιαμφισβήτητη, αλλά αυτό πλέον είναι λιγότερο σαφές, καθώς το ειδησεογραφικό υπόβαθρο έχει αλλάξει.

Εξακολουθώ να μην πιστεύω σε μια «bearish» τάση για τη στερλίνα, αλλά βραχυπρόθεσμα όλα θα εξαρτηθούν από την εμπορική πολιτική του Trump, τη νομισματική πολιτική της Federal Reserve και της Bank of England, καθώς και από τη διάρκεια, την κλίμακα και τις συνέπειες του πολέμου στη Μέση Ανατολή. Τους τελευταίους μήνες, η αγορά έχει προσαρμόσει τις προσδοκίες της προς την κατεύθυνση της ειρήνης, αλλά οι διαπραγματεύσεις μεταξύ Ιράν και Ηνωμένων Πολιτειών κατέρρευσαν προτού ουσιαστικά ξεκινήσουν. Και δεν υπάρχει καμία εγγύηση ότι θα επαναληφθούν σύντομα. Η στάση της Federal Reserve ως προς τη νομισματική πολιτική παραμένει αντιφατική.

Ημερολόγιο ειδήσεων για τις Ηνωμένες Πολιτείες και το Ηνωμένο Βασίλειο:

• Ηνωμένο Βασίλειο – Μεταβολή ΑΕΠ (06:00 UTC).
• Ηνωμένο Βασίλειο – Μεταβολή βιομηχανικής παραγωγής (06:00 UTC).
• Ηνωμένες Πολιτείες – Δείκτης Τιμών Καταναλωτή (12:30 UTC).
• Ηνωμένες Πολιτείες – Δείκτης Καταναλωτικής Εμπιστοσύνης University of Michigan (14:00 UTC).

Το οικονομικό ημερολόγιο της 11ης Σεπτεμβρίου περιλαμβάνει τέσσερις ανακοινώσεις, ανάμεσα στις οποίες θα ξεχώριζα τον πληθωρισμό στις ΗΠΑ, που αυτή τη στιγμή ασκεί πολύ ισχυρή επίδραση στη διάθεση των traders. Η επίδραση του οικονομικού υποβάθρου στη διάθεση της αγοράς την Παρασκευή μπορεί να είναι έντονη.

Πρόβλεψη και συμβουλές συναλλαγών για GBP/USD:

Πωλήσεις στο ζεύγος ήταν δυνατές μετά από αναπήδηση από το 1,3556 στο ωριαίο γράφημα, με στόχους το 1,3526 και το 1,3489. Και οι δύο στόχοι επιτεύχθηκαν. Αγορές ήταν δυνατές μετά από αναπήδηση από το 1,3489, με στόχους το 1,3526 και το 1,3556. Ο πρώτος στόχος επιτεύχθηκε.

Τα πλέγματα Fibonacci είναι σχεδιασμένα από το 1,3557 έως το 1,3272 στο ωριαίο γράφημα και από το 1,3158 έως το 1,3655 στο γράφημα 4 ωρών.