05.05.202619:14 Ανάλυση και κριτικές Forex: Ανάλυση EUR/USD: 5 Μαΐου - Ξεκινούν οι ανακοινώσεις στοιχείων της αγοράς εργασίας

Το κυματικό πρότυπο στο γράφημα 4 ωρών έχει αλλάξει κάπως. Ωστόσο, δεν υπάρχει ακόμη κάποια ένδειξη ότι το ανοδικό τμηματικό trend (φαίνεται στο κάτω γράφημα), το οποίο ξεκίνησε τον Ιανουάριο του περασμένου έτους, έχει ακυρωθεί. Παρ’ όλα αυτά, η κυματική δομή τώρα φαίνεται αρκετά ασαφής. Σε τέτοιες περιπτώσεις, προτείνω τη μετάβαση σε χαμηλότερο timeframe (άνω γράφημα) και την εστίαση σε απλούστερες, μικρότερες κυματικές δομές για τη διαμόρφωση βραχυπρόθεσμων προβλέψεων, οι οποίες είναι επαρκείς για το άνοιγμα θέσεων. Οι κυματικές δομές μπορούν να γίνουν ιδιαίτερα περίπλοκες και να επιτρέπουν πολλαπλά σενάρια. Η πιο απλή προσέγγιση είναι το trading βάσει των τυπικών προτύπων "πέντε-τρία".

Στο παραπάνω γράφημα μπορεί να εντοπιστεί μια κλασική πεντακυματική δομή impulse, με εκτεταμένο τρίτο κύμα. Μετά την ολοκλήρωσή του, άρχισε να διαμορφώνεται μια διορθωτική δομή τουλάχιστον τριών κυμάτων. Έχουμε ήδη δει τρία κύματα, επομένως είναι πιθανό η αγορά να αναπτύξει τουλάχιστον ένα ακόμη πτωτικό διορθωτικό κύμα στο προσεχές διάστημα. Η περαιτέρω πορεία θα εξαρτηθεί από τη γεωπολιτική: είτε από τη συνέχιση και επιπλοκή της ανοδικής δομής είτε από τον σχηματισμό ενός νέου καθοδικού τμηματικού trend.

Την Τρίτη, το EUR/USD ενισχύθηκε ελαφρώς, αλλά η μεταβλητότητα παρέμεινε πολύ χαμηλή. Τη Δευτέρα, η αγορά αντέδρασε μόνο ασθενώς στην κλιμάκωση της σύγκρουσης στη Μέση Ανατολή, αν και, για να είμαστε δίκαιοι, και η ίδια η κλιμάκωση φάνηκε περιορισμένη. Φαίνεται ότι τα δύο μέρη αντάλλαξαν συμβολικά πλήγματα «προειδοποιητικού» χαρακτήρα, και ίσως αυτό να είναι το εύρος της στρατιωτικής δράσης—τουλάχιστον προς το παρόν. Πολλά διεθνή μέσα ενημέρωσης συνεχίζουν να αναφέρουν ότι οι διαπραγματεύσεις μεταξύ Τεχεράνης και Ουάσινγκτον συνεχίζονται τηλεφωνικά. Αν αυτό ισχύει, τότε περαιτέρω κλιμάκωση δεν είναι προς το συμφέρον κανενός.

Φυσικά, η τρέχουσα κατάσταση στη Μέση Ανατολή είναι επωφελής για τον Donald Trump, καθώς οι Ηνωμένες Πολιτείες αυξάνουν τις εξαγωγές LNG και πετρελαίου—σε αυξημένες τιμές—εκμεταλλευόμενες την παγκόσμια ενεργειακή έλλειψη, την οποία οι ίδιες συνέβαλαν να δημιουργηθεί. Ωστόσο, ενώ τα πρόσθετα έσοδα για τον προϋπολογισμό είναι θετικά, οι Αμερικανοί καταναλωτές δυσανασχετούν ολοένα και περισσότερο με την άνοδο του πληθωρισμού και τις υψηλές τιμές καυσίμων. Όσο περισσότερο παραμένουν οι τιμές σε υψηλά επίπεδα, τόσο λιγότεροι ψηφοφόροι ενδέχεται να στηρίξουν τους Ρεπουμπλικάνους τον Νοέμβριο.

Είναι σαφές τι επιδιώκει ο Trump: να αποδυναμώσει οικονομικά το Ιράν περιορίζοντας τις εξαγωγές πετρελαίου του. Με περίπου έξι μήνες να απομένουν μέχρι τις εκλογές, υπάρχει ακόμη χρόνος για να εξελιχθεί αυτή η στρατηγική. Και, όπως λέει η παροιμία, «τους νικητές δεν τους κρίνουν». Αν το Στενό του Ορμούζ ανοίξει ξανά, οι τιμές του πετρελαίου θα μπορούσαν να υποχωρήσουν και η κοινή γνώμη μπορεί γρήγορα να ξεπεράσει την τρέχουσα κατάσταση. Προς το παρόν, ένα σενάριο αποκλιμάκωσης φαίνεται η πιο επιθυμητή έκβαση.

Γενικά Συμπεράσματα

Βάσει αυτής της ανάλυσης του EUR/USD, το ζεύγος παραμένει εντός ενός ανοδικού τμηματικού trend (κάτω γράφημα), ενώ βραχυπρόθεσμα κινείται μέσα σε μια διορθωτική δομή. Το διορθωτικό κυματικό μοτίβο φαίνεται σε μεγάλο βαθμό ολοκληρωμένο, αλλά μπορεί να γίνει πιο περίπλοκο και εκτεταμένο, εάν η γεωπολιτική κατάσταση στη Μέση Ανατολή δεν επιδεινωθεί αυτή την εβδομάδα. Διαφορετικά, από τα τρέχοντα επίπεδα θα μπορούσε να ξεκινήσει ένα νέο καθοδικό τμηματικό trend.

Έχουμε ήδη δει ένα διορθωτικό κύμα και αναμένω μια ανανεωμένη ανοδική κίνηση από τα τρέχοντα επίπεδα, με στόχους γύρω από την περιοχή του 1,19.

Σε μικρότερο timeframe, είναι ορατό ολόκληρο το ανοδικό τμηματικό trend. Η κυματική δομή είναι κάπως ασυνήθιστη, καθώς τα διορθωτικά κύματα διαφέρουν σε μέγεθος. Για παράδειγμα, το κύμα 2 ανώτερου βαθμού είναι μικρότερο από το εσωτερικό κύμα 2 μέσα στο κύμα 3. Τέτοιες περιπτώσεις συμβαίνουν. Είναι προτιμότερο να επικεντρώνεστε σε καθαρές και κατανοητές δομές, παρά να προσπαθείτε να «βαφτίσετε» με ακρίβεια κάθε κύμα. Τα πρόσφατα κύματα είναι ιδιαίτερα δύσκολο να αναγνωριστούν, γι’ αυτό εγώ στηρίζομαι περισσότερο στο υψηλότερο timeframe στην ανάλυσή μου.

Βασικές Αρχές της Ανάλυσής μου

1. Οι κυματικές δομές πρέπει να είναι απλές και σαφείς. Οι περίπλοκες δομές είναι δύσκολο να αποτελέσουν βάση για trading και συχνά μεταβάλλονται.
2. Εάν δεν είστε σίγουροι για τις συνθήκες της αγοράς, είναι προτιμότερο να μείνετε εκτός.
3. Απόλυτη βεβαιότητα για την κατεύθυνση της αγοράς είναι αδύνατη. Χρησιμοποιείτε πάντα εντολές Stop Loss.
4. Η ανάλυση κυμάτων μπορεί να συνδυαστεί με άλλες μεθόδους ανάλυσης και στρατηγικές trading.