02.02.202620:04 Ανάλυση και κριτικές Forex: EUR/USD. Smart Money. Μια Στιγμή Αλήθειας για τους Ανοδικούς Επενδυτές

Η ισοτιμία EUR/USD έχει αντιστραφεί υπέρ του δολαρίου Η.Π.Α. και βρίσκεται σε πτώση για τέταρτη συνεχόμενη ημέρα. Σήμερα, η τιμή έφτασε στο μοναδικό ανοδικό ανισοζύγιο 12, το οποίο λειτουργεί ως στήριξη για την ανοδική τάση και προσφέρει στους αγοραστές την ευκαιρία να ανοίξουν νέες θέσεις. Παρόμοιο ανισοζύγιο υπάρχει και στο GBP/USD, το οποίο επίσης διορθώθηκε σήμερα. Έτσι, μπορεί να υπάρξει ένας νέος ανοδικός δείκτης για τους επενδυτές που ίσως διαμορφωθεί αύριο ή μεθαύριο. Να υπενθυμίσω ότι η ανοδική τάση παραμένει αμετάβλητη, πράγμα που σημαίνει ότι κάθε σήμα αγοράς είναι σημαντικό στη διαδικασία λήψης αποφάσεων των επενδυτών.

Θα ήθελα επίσης να σημειώσω ότι η τρέχουσα πτώση στο ζεύγος φαίνεται κάπως αδικαιολόγητη από την άποψη του θεμελιώδους υπόβαθρου. Ωστόσο, η τιμή αντέδρασε σε εβδομαδιαία bearish ανισορροπία, την οποία είχα υποδείξει ως στόχο εδώ και αρκετό καιρό. Τώρα, είτε η bullish τάση θα διατηρηθεί και θα συνεχιστεί, είτε και τα δύο ζεύγη νομισμάτων θα περάσουν σε bearish τάση. Εξακολουθώ να θεωρώ το τελευταίο σενάριο ιδιαίτερα απίθανο. Ας υπενθυμίσω ότι το θεμελιώδες υπόβαθρο είναι τόσο κακό—και, το σημαντικότερο, τόσο επικίνδυνο—για το δολάριο των Η.Π.Α., που συνεχίζω να αμφιβάλλω σοβαρά για τις δυνατότητες των bears. Υπήρχαν λίγα σημαντικά νέα γεγονότα τη Δευτέρα, αλλά θα υπάρξουν πολύ περισσότερα κατά τη διάρκεια της εβδομάδας.

Η τεχνική εικόνα συνεχίζει να σηματοδοτεί κυριαρχία των buyers. Η ανοδική τάση παραμένει ανέπαφη παρά την πλάγια κίνηση κατά το δεύτερο μισό του προηγούμενου έτους. Ένα bullish σήμα σχηματίστηκε στην ανισορροπία 11, ακολουθούμενο λίγο αργότερα από μια νέα ανισορροπία 12. Οι traders πρέπει τώρα να αναμένουν είτε ένα νέο σήμα αγοράς από την ανισορροπία 12 είτε ακύρωση αυτού του μοτίβου. Στην τελευταία περίπτωση, η πτώση στο ζεύγος θα συνεχιστεί.

Το θεμελιώδες υπόβαθρο τη Δευτέρα ήταν αρκετά θετικό για το ευρώ, καθώς όλες οι τρεις εκθέσεις που δημοσιεύθηκαν στη ζώνη του ευρώ ήταν καλύτερες από τις προσδοκίες των traders. Αναφέρομαι στους δείκτες PMI για τους τομείς μεταποίησης της Γερμανίας και της ζώνης του ευρώ, καθώς και στις γερμανικές λιανικές πωλήσεις. Ένας σημαντικός δείκτης ISM αναμένεται ακόμη στις Η.Π.Α. σήμερα, αλλά κατά τη γνώμη μου, η τεχνική ανάλυση είναι αυτήν τη στιγμή πιο σημαντική από τα θεμελιώδη.

Οι bulls έχουν πολλούς λόγους για μια νέα επίθεση τους τελευταίους 6–7 μήνες, και κάθε νέα μέρα αυτοί οι λόγοι μόνο αυξάνονται. Αυτοί περιλαμβάνουν την υποτονική πρόβλεψη για τη νομισματική πολιτική του FOMC, τη γενική πολιτική στάση του Donald Trump (η οποία δεν έχει αλλάξει πρόσφατα), την αντιπαράθεση Η.Π.Α.–Κίνας (όπου επετεύχθη μόνο μια προσωρινή εκεχειρία), δημόσιες διαδηλώσεις στις Η.Π.Α. κατά του Trump με το σύνθημα "No Kings", αδυναμία στην αγορά εργασίας, ζοφερές προοπτικές για την αμερικανική οικονομία (ύφεση), το shutdown που διήρκησε ενάμιση μήνα και τη δυνατότητα για ένα νέο shutdown, το οποίο θα μπορούσε να ξεκινήσει από την Κυριακή. Προστίθεται σε αυτά η στρατιωτική επιθετικότητα των Η.Π.Α. προς ορισμένες χώρες, η ποινική δίωξη του Jerome Powell, η "διένεξη με τη Γροιλανδία", και οι επιδεινούμενες σχέσεις με τον Καναδά και τη Νότια Κορέα. Ως αποτέλεσμα, η περαιτέρω αύξηση στο ζεύγος φαίνεται απόλυτα λογική για μένα.

Εξακολουθώ να μην πιστεύω σε μια bearish τάση. Το θεμελιώδες υπόβαθρο παραμένει εξαιρετικά δύσκολο να ερμηνευθεί υπέρ του δολαρίου, και επομένως δεν προσπαθώ να το κάνω. Η μπλε γραμμή σηματοδοτεί το επίπεδο τιμής κάτω από το οποίο η ανοδική τάση θα μπορούσε να θεωρηθεί ολοκληρωμένη. Οι bears θα χρειάζονταν να κατεβάσουν την τιμή κατά περίπου 570 μονάδες για να φτάσουν σε αυτό το επίπεδο, το οποίο θεωρώ αδύνατο υπό τα τρέχοντα θεμελιώδη υπόβαθρα και περιστάσεις.

Ο πλησιέστερος στόχος προς τα πάνω για το ευρώ ήταν η εβδομαδιαία bearish ανισορροπία στο 1.1976–1.2092, η οποία σχηματίστηκε τον Ιούνιο του 2021. Αυτό το μοτίβο έχει πλήρως καλυφθεί αυτήν την εβδομάδα. Πάνω από αυτό, μπορούν να επισημανθούν μόνο δύο επίπεδα: 1.2348 και 1.2564. Αυτά τα επίπεδα αντιπροσωπεύουν δύο κορυφές στο μηνιαίο διάγραμμα, όπου θα μπορούσε δυνητικά να συλληφθεί η ρευστότητα.

Ημερολόγιο ειδήσεων για Η.Π.Α. και Ζώνη Ευρώ

• Η.Π.Α. – Αλλαγή στις Ανοιχτές Θέσεις Εργασίας JOLTS (15:00 UTC)

Στις 3 Φεβρουαρίου, το οικονομικό ημερολόγιο περιλαμβάνει μόνο ένα γεγονός μεσαίας σημασίας. Η επίδραση του πλαισίου ειδήσεων στη διάθεση της αγοράς την Τρίτη μπορεί να είναι αδύναμη.

Πρόβλεψη και Συμβουλές Συναλλαγών EUR/USD

Κατά τη γνώμη μου, το ζεύγος παραμένει στο στάδιο της διαμόρφωσης μιας ανοδικής τάσης. Παρά το γεγονός ότι το θεμελιώδες υπόβαθρο παραμένει υπέρ των bulls, οι bears έχουν εξαπολύσει τακτικές επιθέσεις κατά τους τελευταίους μήνες. Ωστόσο, εξακολουθώ να μην βλέπω ρεαλιστικούς λόγους για την έναρξη μιας bearish τάσης.

Από τις ανισορροπίες 1, 2, 4, 5, 3, 8, και 9, οι traders είχαν ευκαιρίες να αγοράσουν το ευρώ. Σε όλες τις περιπτώσεις, είδαμε έναν ορισμένο βαθμό αύξησης, και η ανοδική τάση παρέμεινε ανέπαφη. Την περασμένη εβδομάδα, σχηματίστηκε ένα νέο bullish σήμα από την ανισορροπία 11, επιτρέποντας και πάλι στους traders να ανοίξουν θέσεις αγοράς με στόχο το 1.1976. Αυτή η στόχος επιτεύχθηκε. Αργότερα, σχηματίστηκε μια άλλη bullish ανισορροπία 12. Αυτό σημαίνει ότι οι traders μπορεί να λάβουν μια νέα ευκαιρία αγοράς αυτήν την εβδομάδα.