15.12.202500:50 Analytische Bewertungen Forex: Dollar: Die Show hat gerade erst begonnen

Viele Marktteilnehmer betrachteten die Woche als einen wichtigen Test für den Dollar. Im Wesentlichen war es ein Test. Jedoch hing dieser nicht ausschließlich von der Sitzung der Federal Reserve und der leicht vorhersehbaren Zinsentscheidung ab. Vielmehr ging es um die Reaktion des Marktes an sich. Erinnern wir uns daran, dass nach den letzten beiden Runden der geldpolitischen Lockerung neue Abwärtswellen folgten. Eine Abwärtswelle bei Instrumenten wie EUR/USD (oder GBP/USD) bedeutet eine Stärkung der US-Währung. Wenn wir also am Mittwoch und Donnerstag einen neuen Rückgang beider Instrumente beobachtet hätten, wäre klar gewesen, dass der Markt weiterhin nach seinen eigenen Regeln spielt. Dieses Mal jedoch ging die Nachfrage nach dem US-Dollar zurück. Nicht signifikant, aber die US-Währung fällt seit drei Wochen, was dem aktuellen Wellenmuster entspricht.

Nächste Woche wird eine große Menge wichtiger Daten veröffentlicht, und nicht nur in den USA. In diesem Bericht werde ich mich jedoch auf diejenigen Berichte konzentrieren, auf die der Markt seit über zwei Monaten gespannt wartet. Das sind die Nonfarm Payrolls, die Arbeitslosenquote und der Verbraucherpreisindex für November.

Also, beginnen wir mit den Nonfarm Payrolls. Es bleibt unklar, ob das U.S. Bureau of Labor Statistics alle notwendigen Informationen gesammelt hat, und die Prognosen für diesen Indikator sind sehr vage. Daher ist es absolut unmöglich, mit Sicherheit zu sagen, ob sich der Arbeitsmarkt auch nur leicht erholt hat. Für Oktober wird eine Zahl von +55.000 neuen Arbeitsplätzen erwartet, mit Erwartungen für November, die zwischen 25.000 und 35.000 liegen. Diese Zahlen könnten leicht überschritten werden, aber nur, wenn der Arbeitsmarkt begonnen hat, sich zu erholen.

Arbeitslosenquote: Laut einiger Prognosen könnte sie auf 4,6% steigen, obwohl die allgemeine Meinung optimistischer bei 4,4% liegt, was dem Wert von vor zwei Monaten entspricht. Wenn die Arbeitslosenquote im November steigt, wird selbst die positivste Payroll-Zahl keine Rolle spielen. Was macht es für einen Unterschied, wie viele neue Arbeitsplätze geschaffen wurden, wenn die Arbeitslosigkeit zunimmt?

Verbraucherpreisindex: Laut einigen Daten könnte dieser auf 3,2% steigen, während andere Quellen prognostizieren, dass er bei 3,0% im Jahresvergleich bleibt. Wie wir sehen, variieren die Meinungen von Analysten und Marktteilnehmern, was angesichts des Mangels an Daten in den letzten Monaten nicht überraschend ist. Daher können Händler mehr als eine Überraschung in der nächsten Woche erwarten, und der Dollar könnte entweder signifikant steigen oder seinen Rückgang fortsetzen (was wahrscheinlicher erscheint).

Wellenstruktur für EUR/USD:

Basierend auf der Analyse des EUR/USD komme ich zu dem Schluss, dass das Instrument weiterhin einen Aufwärtstrendabschnitt entwickelt. Die Politik von Trump und die Geldpolitik der Fed bleiben bedeutende Faktoren für den langfristigen Rückgang des US-Dollars. Die Ziele des aktuellen Trendabschnitts können sich bis zur 25. Figur erstrecken. Die gegenwärtige Aufwärtswellenformation beginnt an Dynamik zu gewinnen, und ich hoffe, wir sind Zeugen der Bildung einer Impulswellenstruktur innerhalb der globalen Welle 5. Daher sollten wir ein weiteres Wachstum bis zur 25. Figur erwarten, wie bereits erwähnt.

Wellenstruktur für GBP/USD:

Die Wellenstruktur für das GBP/USD-Instrument hat sich verändert. Wir haben es weiterhin mit einem aufsteigenden Impulstrendsegment zu tun, aber seine interne Wellenstruktur ist komplex geworden. Die Abwärtskorrekturstruktur a-b-c-d-e in C von 4 zeigt ein abgeschlossenes Bild, ebenso wie die gesamte Welle 4. Wenn dies tatsächlich der Fall ist, erwarte ich, dass das Haupttrendsegment seine Konstruktion mit anfänglichen Zielen um die 38. und 40. Figur fortsetzt.

Kurzfristig erwartete ich die Bildung der Welle 3 oder c mit Zielen um 1.3280 und 1.3360, was den 76,4% und 61,8% Fibonacci-Niveaus entspricht. Diese Ziele wurden erreicht. Welle 3 oder c setzt ihre Bildung fort, und der aktuelle Wellensatz beginnt eine impulsive Erscheinung anzunehmen. Daher kann man weiterhin mit Preissteigerungen mit Zielen um 1.3580 und 1.3630 rechnen.

Wichtige Grundlagen meiner Analyse:

1. Wellenstrukturen sollten einfach und verständlich sein. Komplexe Strukturen sind schwer zu handeln und erfordern häufige Anpassungen.
2. Wenn Unsicherheiten darüber bestehen, was im Markt passiert, ist es besser, nicht zu handeln.
3. Es kann niemals 100%ige Sicherheit in der Richtung der Bewegung geben. Vergessen Sie nie, schützende Stop-Loss-Orders zu verwenden.
4. Die Wellenanalyse kann mit anderen Arten der Analyse und Handelsstrategien kombiniert werden.