27.07.202610:40 Forex Analysis & Reviews: EUR/USD – 27 iulie: Euro face o nouă încercare de revenire

Vineri, perechea EUR/USD a continuat să scadă sub nivelul de retragere Fibonacci de 23,6% la 1,1395, însă în noaptea de luni a inversat brusc direcția în favoarea euro și s-a consolidat peste nivelul de 1,1395. Prin urmare, mișcarea ascendentă poate continua astăzi către următorul nivel de retragere, de 38,2% – 1,1438. O nouă consolidare sub 1,1395 ar favoriza din nou dolarul american și ar putea duce la o scădere către nivelul Fibonacci de 0,0% la 1,1325.

Structura de valuri de pe graficul orar rămâne bearish, în ciuda avansului prelungit (dar slab) al cumpărătorilor. Ultimul val ascendent finalizat a depășit maximul anterior cu doar câțiva pips, în timp ce cel mai recent val descendent a străpuns minimul precedent. Situația geopolitică se deteriorează din nou, deoarece Iran și Statele Unite au reluat blocadele în Strâmtoarea Hormuz și operațiunile militare active. Se poate trage concluzia că trendul bearish s-a încheiat doar după ce prețul va depăși maximul de la 1,1473, însă taurii își arată slăbiciunea deja de o lună.

Fundamentul de vineri a favorizat din nou cumpărătorii. Indicii de activitate economică din SUA au fost mixți, iar oricum traderii preferă, în general, să se concentreze pe indicii ISM mai degrabă decât pe datele S&P Global PMI. Între timp, indicii de activitate economică din sectorul serviciilor și al producției din zona euro au depășit așteptările pieței. În consecință, euro a avut șansa să înregistreze un avans puternic vineri, însă din nou cumpărătorii nu au reușit să lanseze un atac de amploare.

Peste noapte, piețele au reacționat activ la evoluțiile din Orientul Mijlociu. Donald Trump pare fie că și-a pierdut răbdarea, fie că a devenit frustrat, dar din nou i-a „dat o șansă” Iranului să rezolve conflictul pe cale pașnică. În prezent, Iran nu a emis nicio declarație care să indice disponibilitatea de a relua dialogul cu Statele Unite, deși Trump consideră că Teheran este partea interesată de negocieri. Prin urmare, atacurile cu rachete s-au oprit temporar, însă Strâmtoarea Hormuz rămâne închisă, iar reluarea negocierilor este în continuare incertă.

Pe graficul de 4 ore, perechea evoluează lateral. O consolidare sub 1,1411 ar sugera un potențial suplimentar de scădere; totuși, prețul și-a schimbat direcția prea des în ultima perioadă, iar activitatea traderilor a fost limitată. În prezent, nu sunt vizibile divergențe în curs de formare pe niciun indicator tehnic. Canalul descendent rămâne valabil.

Raportul Commitments of Traders (COT)

În cea mai recentă săptămână de raportare, traderii instituționali au închis 9.842 de poziții Long și au deschis 18.891 de poziții Short. Pe parcursul celor șapte săptămâni din februarie și martie, avantajul puternic al taurilor a dispărut din cauza războiului în care este implicat Iranul, iar în următoarele șaptesprezece săptămâni piața a devenit mai echilibrată pe fondul unui armistițiu temporar și al speranțelor că conflictul se va încheia.

Numărul total de poziții Long deținute în prezent de speculatori este de 220.000, în timp ce pozițiile Short se ridică la 261.000. Urșii au preluat din nou controlul.

Per ansamblu, pe termen mai lung, marii participanți de pe piață continuă să manifeste un interes semnificativ pentru euro. În mod firesc, evenimentele globale de diferite tipuri — care au fost numeroase în ultimii ani — continuă să influențeze sentimentul investitorilor. În special, piețele urmăresc îndeaproape evoluțiile din Orientul Mijlociu, unde conflictul pare să se încheie și apoi să reînceapă în mod repetat. Inițial, piețele au ignorat armistițiul, iar mai târziu au ignorat în mare măsură și reluarea ostilităților. Prin urmare, factorii geopolitici nu mai determină de unii singuri soarta dolarului american.

Calendar economic pentru Statele Unite și Uniunea Europeană

Germania

• Indicele climatului de afaceri — 08:00 UTC

Statele Unite

• Comenzi pentru bunuri de folosință îndelungată — 12:30 UTC

Calendarul economic pentru 26 iulie include două publicări care este puțin probabil să atragă o atenție semnificativă. În prezent, traderii „bullish” ignoră majoritatea știrilor economice, în timp ce traderii „bearish” continuă să vândă fără un suport fundamental. Impactul datelor economice asupra sentimentului pieței luni este de așteptat să fie foarte limitat sau inexistent.

Prognoză EUR/USD și recomandări de tranzacționare

Cumpărare: Pozițiile Long au fost posibile după o închidere peste 1,1395, cu ținte la 1,1438 și 1,1472. Aceste tranzacții pot rămâne deschise și astăzi.

Vânzare: Pozițiile Short pot fi luate în considerare după o consolidare sub 1,1395 pe graficul orar sau după o respingere din zona 1,1438, cu o țintă la 1,1325.

Nivelurile de retragere Fibonacci sunt trasate de la 1,1620 la 1,1325 pe graficul orar și de la 1,1411 la 1,1850 pe graficul de 4 ore.