22.09.202613:12 Ανάλυση και κριτικές Forex: EUR/USD – 22 Σεπτεμβρίου: Το ευρώ συνεχίζει να υποχωρεί

Το ζεύγος EUR/USD κινήθηκε πλάγια καθ’ όλη τη διάρκεια της Δευτέρας, αλλά το πρωί της Τρίτης υποχώρησε κάτω από το επίπεδο διόρθωσης 61,8% στο 1,1473. Επομένως, η πτώση μπορεί να συνεχιστεί προς το επόμενο επίπεδο Fibonacci στο 76,4% στο 1,1416. Μια σταθεροποίηση πάνω από το 1,1473 θα ευνοούσε το ευρώ και θα μπορούσε να οδηγήσει σε κάποια ανοδική κίνηση προς το επίπεδο διόρθωσης 50,0% στο 1,1519.

Η κυματική δομή στο ωριαίο διάγραμμα έχει αλλάξει σε πτωτική. Το τελευταίο ολοκληρωμένο ανοδικό κύμα δεν κατάφερε να διασπάσει το προηγούμενο υψηλό, ενώ το τελευταίο καθοδικό κύμα διέσπασε το προηγούμενο χαμηλό. Η γεωπολιτική κατάσταση παραμένει σταθερά αρνητική και έχει ισχυρές πιθανότητες να γίνει ακόμη πιο τεταμένη στο άμεσο μέλλον. Η αγορά αναμένει αρκετά στάδια σύσφιξης της νομισματικής πολιτικής από τη FOMC μέχρι το τέλος του έτους. Αυτοί οι δύο παράγοντες έφεραν και πάλι τους πωλητές (bearish traders) στην αγορά.

Τη Δευτέρα δεν υπήρξε σημαντική ροή ειδήσεων και στη διάρκεια της ημέρας οι traders δεν βρήκαν κάποιο πειστικό λόγο για να επιταχύνουν τις κινήσεις της αγοράς. Η αγορά βρίσκεται αυτή τη στιγμή σε ακόμη μία παύση πριν από μια πιθανή αύξηση της μεταβλητότητας, ενώ οι πωλητές συνεχίζουν να ασκούν σταδιακή καθοδική πίεση. Κατά το πρώτο μισό της σημερινής συνεδρίασης δεν υπήρχε επίσης ουσιαστικό οικονομικό υπόβαθρο, επομένως το δολάριο ΗΠΑ ενισχύεται χωρίς στήριξη από οικονομικά δεδομένα. Συνεπώς, καταλήγω στο συμπέρασμα ότι εξακολουθούμε να βλέπουμε ορισμένες επιδράσεις από τη συνεδρίαση της FOMC της περασμένης εβδομάδας. Την προηγούμενη εβδομάδα, η Fed αποφάσισε να αυξήσει το επιτόκιό της για πρώτη φορά εδώ και τρία χρόνια, γεγονός που είχε ισχυρό αντίκτυπο στην αγορά. Οι traders πλέον δεν βλέπουν τίποτε άλλο πέρα από περαιτέρω σύσφιξη της νομισματικής πολιτικής από τη Fed ή, ίσως, απλώς δεν θέλουν να δουν κάτι διαφορετικό. Η σύσφιξη της νομισματικής πολιτικής από την ECB, για κάποιο λόγο, δεν φαίνεται να τους ικανοποιεί, οπότε δεν της δίνουν ιδιαίτερη προσοχή.

Στο διάγραμμα 4 ωρών, το ζεύγος υποχώρησε προς το επίπεδο 23,6% Fibonacci στο 1,1449. Μια ανοδική αντίδραση από το 1,1449 θα επέτρεπε μια αντιστροφή υπέρ του ευρώ και κάποια άνοδο προς την περιοχή του 1,1526. Εδραίωση κάτω από το 1,1449 θα αύξανε την πιθανότητα περαιτέρω πτώσης προς το επόμενο επίπεδο αναδίπλωσης (retracement) στο 0,0% στο 1,1325. Προς το παρόν δεν παρατηρούνται αναδυόμενες αποκλίσεις σε κανέναν δείκτη.

Έκθεση Commitments of Traders (COT):

Κατά τη διάρκεια της τελευταίας εβδομάδας αναφοράς, οι επαγγελματίες traders έκλεισαν 4.968 θέσεις Long και άνοιξαν 12.723 θέσεις Short. Κατά τη διάρκεια των επτά εβδομάδων τον Φεβρουάριο και τον Μάρτιο, η συντριπτική υπεροχή των αγοραστών εξαφανίστηκε λόγω του πολέμου στο Ιράν, ενώ κατά τις τελευταίες είκοσι τέσσερις εβδομάδες η κατάσταση έχει γίνει πιο ισορροπημένη, εν μέσω προσδοκιών της αγοράς ότι η σύγκρουση θα τερματιστεί. Ο συνολικός αριθμός των θέσεων Long που κατέχουν επί του παρόντος οι κερδοσκόποι ανέρχεται σε 198.000, ενώ ο αριθμός των θέσεων Short σε 241.000. Οι πωλητές εξακολουθούν να διατηρούν το προβάδισμα, αν και το πλεονέκτημά τους περιορίζεται.

Συνολικά, σε μακροπρόθεσμο ορίζοντα, οι μεγάλοι συμμετέχοντες στην αγορά συνεχίζουν να δείχνουν σημαντικό ενδιαφέρον για το ευρώ. Είναι σαφές ότι διάφορα γεγονότα ανά τον κόσμο, τα οποία δεν έχουν λείψει τα τελευταία χρόνια, επηρεάζουν το επενδυτικό κλίμα. Ειδικότερα, η αγορά παρακολουθεί στενά την κατάσταση στη Μέση Ανατολή, όπου ο πόλεμος φαίνεται να τελειώνει και στη συνέχεια να ξαναρχίζει εναλλάξ. Ωστόσο, οι γεωπολιτικές εξελίξεις δεν καθορίζουν πλέον μόνες τους την κατεύθυνση του δολαρίου.

Οικονομικό ημερολόγιο ΗΠΑ και Ευρωπαϊκής Ένωσης:

• ΗΠΑ – ADP employment report (εβδομαδιαίο) (12:15–12:00 UTC).
• Ευρωπαϊκή Ένωση – Δείκτης Καταναλωτικής Εμπιστοσύνης (14:00 UTC).

Το οικονομικό ημερολόγιο για τις 22 Σεπτεμβρίου περιλαμβάνει δύο ανακοινώσεις, καμία από τις οποίες δεν θεωρώ ιδιαίτερα ενδιαφέρουσα ή σημαντική. Συνεπώς, είναι απίθανο το θεμελιώδες υπόβαθρο να επηρεάσει το κλίμα της αγοράς την Τρίτη.

Πρόβλεψη EUR/USD και συμβουλές συναλλαγών:

Θέσεις Long στο ζεύγος είναι δυνατές σήμερα εάν η τιμή σταθεροποιηθεί πάνω από το 1,1473 στο ωριαίο γράφημα, με στόχους στο 1,1519 και στο 1,1564. Θέσεις Short ήταν δυνατές μετά τη σταθεροποίηση κάτω από το 1,1473, με στόχο το 1,1416. Αυτές οι συναλλαγές μπορούν να παραμείνουν ανοικτές σήμερα.

Τα επίπεδα Fibonacci έχουν χαραχθεί από το 1,1325 έως το 1,1712 στο ωριαίο γράφημα και από το 1,1849 έως το 1,1325 στο γράφημα 4 ωρών.