09.09.202618:11 Ανάλυση και κριτικές Forex: Ανάλυση EUR/USD – 9 Σεπτεμβρίου: Η αγορά γίνεται πιο ενεργή και προετοιμάζεται για διάσπαση

Το κυματικό μοτίβο στο 4ωρο γράφημα του EUR/USD γίνεται ολοένα και πιο περίπλοκο. Δεν τίθεται ακόμη ζήτημα ακύρωσης του ανοδικού τμηματικού trend (κάτω γράφημα) που ξεκίνησε τον Ιανουάριο πέρυσι. Αντιθέτως, είδαμε μια πλήρη διορθωτική δομή A-B-C, η οποία κατά πάσα πιθανότητα έχει ολοκληρωθεί. Δεν είδαμε ποτέ μια πειστική wave 5 μέσα στο C. Αυτό το κύμα πήρε τη μορφή truncated, κάτι που επίσης συμβαίνει κατά καιρούς. Να υπενθυμίσω ότι οι κλασικές κυματικές δομές συναντώνται γενικά μόνο στα βιβλία. Στην ανάλυση της πραγματικής αγοράς, οι traders και οι αναλυτές χρειάζεται να είναι πιο ευέλικτοι.

Δυστυχώς, η κυματική δομή μπορεί σε αυτό το σημείο να γίνει και πάλι πιο περίπλοκη. Η wave C μπορεί να πάρει τρικυμάτια μορφή, το κύμα που θα την ακολουθήσει θα χαρακτηριστεί τότε ως wave D, και ολόκληρο το τμηματικό trend που ξεκίνησε στις 27 Ιανουαρίου θα πάρει πεντακυμάτια διορθωτική μορφή A-B-C-D-E. Αν αυτή η υπόθεση είναι σωστή, η wave D θα πάρει επίσης τρικυμάτια μορφή και στις 21 Αυγούστου το EUR/USD εισήλθε στη φάση διαμόρφωσης της wave E, της οποίας το χαμηλό θα πρέπει να βρεθεί κάτω από το χαμηλό της wave C στο 1,1325. Ταυτόχρονα, αυτό το σενάριο παραμένει εναλλακτικό. Με βάση το ειδησεογραφικό υπόβαθρο, τείνω περισσότερο προς τη διαμόρφωση ενός ευρύτερου ανοδικού κύματος.

Οι συμμετέχοντες στην αγορά αρχίζουν να προετοιμάζονται για αυξημένη μεταβλητότητα.

Η ισοτιμία EUR/USD ενισχύθηκε κατά 20 μονάδες βάσης την Τετάρτη. Πρόκειται για πολύ μικρή κίνηση, αλλά τουλάχιστον είδαμε κάποια δραστηριότητα στην αγορά σήμερα. Το ειδησεογραφικό υπόβαθρο ήταν και πάλι εξαιρετικά αδύναμο την Τετάρτη και δεν υπήρχε κάτι ιδιαίτερα αξιοσημείωτο στο οικονομικό ημερολόγιο. Επομένως, προς το παρόν, το μόνο που απομένει είναι η αναμονή και ο σχεδιασμός. Κατά τη γνώμη μου, τα σχέδια είναι αρκετά ξεκάθαρα. Αύριο, η ECB θα ανακοινώσει σύσφιξη της νομισματικής πολιτικής για δεύτερη φορά φέτος, ενώ το αν η Federal Reserve θα ανακοινώσει αύξηση επιτοκίων την επόμενη εβδομάδα παραμένει ένα μεγάλο ερώτημα. Πιστεύω ότι το FOMC θα υιοθετήσει εκ νέου ουδέτερη στάση, σε αντίθεση με την ECB, όπου η Christine Lagarde ενδέχεται να υποδείξει ότι η κεντρική τράπεζα είναι έτοιμη να συνεχίσει τη σύσφιξη εάν ο πληθωρισμός συνεχίσει να επιταχύνεται.

Και ο πληθωρισμός είναι πιθανό να επιταχυνθεί, καθώς οι τιμές του πετρελαίου αυξάνονται ξανά ύστερα από νέες επιθέσεις στη Μέση Ανατολή. Αυτή τη φορά, οι Υεμενίτες Χούθι επιτέθηκαν σε σαουδαραβικά πλοία, καθώς και σε αρκετές εγκαταστάσεις που ανήκουν σε εταιρείες πετρελαίου της χώρας. Σε απάντηση, οι Ηνωμένες Πολιτείες κατέστρεψαν πέντε ιρανικά δεξαμενόπλοια, ενώ το Ιράν εξαπέλυσε πλήγματα σε αμερικανικές στρατιωτικές βάσεις στην Ιορδανία. Συνολικά, δεν υπάρχει κάτι θεμελιωδώς καινούργιο, αλλά αυτές οι εξελίξεις δείχνουν ότι δεν διαφαίνεται προοπτική σταθερότητας στη Μέση Ανατολή. Οι τιμές του πετρελαίου συνεχίζουν να αυξάνονται και σήμερα ξεπερνούν τα 100 δολάρια. Όλα συνηγορούν ότι το αργό θα παραμείνει στην περιοχή των 100–120 δολαρίων το βαρέλι στο άμεσο μέλλον. Κατά συνέπεια, οι κεντρικές τράπεζες θα πρέπει να προετοιμαστούν για υψηλότερο πληθωρισμό. Η ECB και η Bank of England είναι έτοιμες. Τι γίνεται με τη Federal Reserve;

Συνολικά συμπεράσματα.

Με βάση την ανάλυσή μου για το EUR/USD, καταλήγω στο συμπέρασμα ότι το προϊόν παραμένει εντός ενός τοπικού ανοδικού τμηματικού trend. Θα σημείωνα ότι το τμηματικό trend που ξεκίνησε τον Ιανουάριο φέτος θα μπορούσε ακόμη να πάρει τη μορφή A-B-C-D-E. Αν αυτή η υπόθεση είναι σωστή, η πτώση της ισοτιμίας θα συνεχιστεί, με στόχους κάτω από το χαμηλό της wave C στο 1,1325. Ωστόσο, θεωρώ αυτό το σενάριο εναλλακτικό. Πιστεύω ότι από τον Ιούνιο έχει ξεκινήσει η διαμόρφωση ενός νέου ανοδικού τμηματικού trend, το οποίο θα επαναφέρει το ευρώ στην 20η περιοχή και θα το οδηγήσει σημαντικά υψηλότερα από αυτό το επίπεδο. Επομένως, παραμένω προσανατολισμένος σε long θέσεις με στόχους πάνω από την 17η περιοχή.

Στο υψηλότερο χρονικό πλαίσιο, είναι ορατό ένα ανοδικό τμηματικό trend, ακολουθούμενο από τη διαμόρφωση μιας διορθωτικής δομής A-B-C. Αυτή η δομή μπορεί να πάρει πεντακυμάτια μορφή, αλλά προς το παρόν τη θεωρώ ολοκληρωμένη. Αν ισχύει αυτό, έχει ξεκινήσει η διαμόρφωση ενός νέου, impulsive ανοδικού τμηματικού trend.

Οι βασικές αρχές της ανάλυσής μου:

1. Οι κυματικές δομές πρέπει να είναι απλές και ξεκάθαρες. Οι περίπλοκες δομές είναι δύσκολο να αποτελέσουν αντικείμενο trading και συχνά μεταβάλλονται.
2. Εάν δεν υπάρχει βεβαιότητα για το τι συμβαίνει στην αγορά, είναι προτιμότερο να μην ανοίγεται θέση.
3. Δεν μπορεί ποτέ να υπάρξει 100% βεβαιότητα σχετικά με την κατεύθυνση της κίνησης. Μη ξεχνάτε να χρησιμοποιείτε προστατευτικές εντολές Stop Loss.
4. Η wave analysis μπορεί να συνδυαστεί με άλλα είδη ανάλυσης και στρατηγικές trading.