01.09.202605:53 Ανάλυση και κριτικές Forex: Συστάσεις συναλλαγών και ανάλυση για το GBP/USD την 1η Σεπτεμβρίου. Το δολάριο αναμένει τις πρώτες σημαντικές ανακοινώσεις

Ανάλυση GBP/USD 5M

Το ζεύγος νομισμάτων GBP/USD κινήθηκε πολύ υποτονικά τη Δευτέρα, σχεδόν απρόθυμα. Υπάρχει μια λογική εξήγηση γι’ αυτό, δεδομένης της πλήρους απουσίας σημαντικών ειδήσεων, γεγονότων και μακροοικονομικών δημοσιεύσεων. Ως αποτέλεσμα, οι επενδυτές δεν είχαν τίποτα στο οποίο να αντιδράσουν καθ’ όλη τη διάρκεια της ημέρας, κάτι που εξηγεί την παθητικότητά τους. Η βρετανική λίρα κατάφερε μόνο μια ήπια διόρθωση έναντι της νέας καθοδικής τάσης, ωστόσο η πτώση του ζεύγους μπορεί να συνεχιστεί ανά πάσα στιγμή. Τόσο το ευρώ όσο και η λίρα κινούνται καθοδικά αυτή την εβδομάδα. Ωστόσο, για να ενισχυθεί το δολάριο, θα χρειαστεί στήριξη από τα μακροοικονομικά δεδομένα. Σήμερα στις ΗΠΑ θα δημοσιευθούν οι εκθέσεις JOLTS και ISM, οι οποίες θεωρούνται σχετικά σημαντικές.

Η ένταση γύρω από τη νομισματική πολιτική της Federal Reserve αποκλιμακώθηκε την περασμένη Παρασκευή, στον απόηχο της «hawkish» ομιλίας του Kevin Warsh και της ετήσιας έκθεσης Nonfarm Payrolls. Ωστόσο, θα θέλαμε να επισημάνουμε ότι δεν υπάρχουν λόγοι για ιδιαίτερη αισιοδοξία σχετικά με το δολάριο. Τα Nonfarm Payrolls αποδείχθηκαν για ακόμη μία φορά αρνητικά, ενώ ο Warsh υπόσχεται εδώ και τρεις μήνες ότι θα «εργαστεί για τον περιορισμό του πληθωρισμού». Παρ’ όλα αυτά, η Fed δεν έχει ακόμη προχωρήσει σε αύξηση του βασικού επιτοκίου.

Από τεχνικής άποψης, η βρετανική λίρα έχει αρχίσει να διαμορφώνει καθοδική τάση, αλλά πολλά θα εξαρτηθούν αυτή την εβδομάδα από τα στοιχεία της αμερικανικής αγοράς εργασίας, την ανεργία και τη δραστηριότητα των επιχειρήσεων. Έτσι, μπορεί να αναμένεται περαιτέρω πτώση του ζεύγους, χωρίς όμως να παραβλέπεται το γεγονός ότι η αμερικανική οικονομία και η αγορά εργασίας έχουν εμφανίσει μάλλον αρνητικές ενδείξεις τους τελευταίους μήνες.

Στο χρονικό πλαίσιο των 5 λεπτών, δεν σχηματίστηκαν καθόλου σήματα συναλλαγών τη Δευτέρα. Καθ’ όλη τη διάρκεια της ημέρας, η τιμή κινήθηκε μόνο πλάγια με ελάχιστη μεταβλητότητα. Ως εκ τούτου, δεν υπήρχαν επαρκείς λόγοι για το άνοιγμα θέσεων από τους επενδυτές.

Έκθεση COT

Οι αναφορές COT για τη βρετανική λίρα δείχνουν ότι για αρκετούς συνεχόμενους μήνες οι μη-εμπορικοί traders κυριαρχούν στην αγορά με θέσεις πώλησης. Η καθαρή θέση είναι αρνητική, παρά το γεγονός ότι η μακροπρόθεσμη ανοδική τάση διατηρείται. Δεδομένων των γεγονότων στη Μέση Ανατολή, δεν προκαλεί έκπληξη ότι η ζήτηση για το δολάριο ήταν αρκετά υψηλή στο πρώτο μισό του 2026. Ο πόλεμος τυπικά έχει τελειώσει, αλλά η σύγκρουση συνεχίζεται. Μόνο η γεωπολιτική μπορεί να στηρίξει το αμερικανικό δολάριο βραχυπρόθεσμα. Ωστόσο, μέχρι να υπάρξει συσσώρευση κάτω από τη γραμμή τάσης, δεν θα αναμέναμε σημαντική πτώση στο ζεύγος.

Μακροπρόθεσμα, αναμένεται το δολάριο να συνεχίσει να αποδυναμώνεται λόγω των πολιτικών του Donald Trump, όπως φαίνεται ξεκάθαρα στο εβδομαδιαίο timeframe. Ο εμπορικός πόλεμος θα συνεχιστεί, με τον έναν ή τον άλλον τρόπο, για μεγάλο χρονικό διάστημα, και οι πολιτικές του Trump στοχεύουν άμεσα και έμμεσα στην αποδυνάμωση του αμερικανικού νομίσματος. Η μακροπρόθεσμη ανοδική τάση παραμένει σε ισχύ, όπως υποδεικνύεται από τη γραμμή τάσης. Η τιμή πρόσφατα δοκίμασε αυτή τη γραμμή και αντέδρασε ανοδικά. Σύμφωνα με την τελευταία αναφορά COT (ημερομηνίας 25 Αυγούστου), η ομάδα "Non-commercial" άνοιξε 16.300 συμβόλαια BUY και 6.200 συμβόλαια SELL. Έτσι, η καθαρή θέση των μη-εμπορικών traders αυξήθηκε κατά 10.100 συμβόλαια μέσα στην εβδομάδα.

GBP/USD Ανάλυση 1H

Στο ωριαίο χρονικό πλαίσιο, το ζεύγος GBP/USD έχει αρχίσει να διαμορφώνει μια νέα καθοδική τάση. Ωστόσο, σε μακροπρόθεσμο ορίζοντα, η στερλίνα εξακολουθεί να διατηρεί ανοδική προοπτική. Δεν βλέπουμε ακόμη σοβαρούς λόγους για επίμονη, ισχυρή ενίσχυση του αμερικανικού νομίσματος, και αυτή την εβδομάδα σημαντικές ανακοινώσεις από την άλλη πλευρά του Ατλαντικού ενδέχεται να δημιουργήσουν πολλά προβλήματα για τους πωλητές. Παρ’ όλα αυτά, τεχνικά, μια πτωτική κίνηση αυτή την εβδομάδα θα ήταν απολύτως λογική.

Για την 1η Σεπτεμβρίου, επισημαίνουμε τα ακόλουθα σημαντικά επίπεδα: 1.3042-1.3050, 1.3096-1.3115, 1.3179-1.3187, 1.3301-1.3309, 1.3369-1.3377, 1.3465-1.3480, 1.3588, 1.3671-1.3681. Η γραμμή Senkou Span B (1.3573) και η Kijun-sen (1.3589) μπορούν επίσης να λειτουργήσουν ως πηγές σημάτων. Συνιστάται η τοποθέτηση του stop-loss στο επίπεδο του break even αφού η τιμή κινηθεί κατά 20 pips προς τη σωστή κατεύθυνση. Οι γραμμές του δείκτη Ichimoku μπορεί να μετακινούνται κατά τη διάρκεια της ημέρας, κάτι που πρέπει να λαμβάνεται υπόψη κατά τον προσδιορισμό των σημάτων συναλλαγών.

Την Τρίτη, δεν υπάρχουν προγραμματισμένα σημαντικά γεγονότα ή δημοσιεύσεις στο Ηνωμένο Βασίλειο. Αντίθετα, στις ΗΠΑ θα δημοσιευτούν σημαντικές αναφορές για τη δραστηριότητα στον μεταποιητικό τομέα (ISM) και τις κενές θέσεις εργασίας (JOLTS). Θεωρούμε ότι η αγορά μπορεί να αντιδράσει στα συγκεκριμένα στοιχεία. Όσο μεγαλύτερη είναι η απόκλιση από τις προβλεπόμενες τιμές, τόσο ισχυρότερη μπορεί να είναι η αντίδραση της αγοράς.

Συστάσεις Συναλλαγών:

Σήμερα, οι traders μπορούν να εξετάσουν το ενδεχόμενο να παραμείνουν σε θέσεις πώλησης με στόχο την περιοχή 1.3465-1.3480, καθώς δύο σήματα πώλησης σχηματίστηκαν στην περιοχή 1.3574-1.3588 ήδη από την Παρασκευή και η τάση έχει στραφεί καθοδικά. Θέσεις αγοράς μπορούν να ανοίξουν σήμερα αν η τιμή εδραιωθεί πάνω από την περιοχή 1.3573-1.3589, με στόχο την περιοχή 1.3671-1.3681.

Επεξηγήσεις για τα Διαγράμματα:

Τα επίπεδα (ζώνες) στήριξης και αντίστασης είναι παχιές κόκκινες γραμμές, στις οποίες ενδέχεται να ολοκληρωθεί η κίνηση. Δεν αποτελούν πηγές σημάτων για συναλλαγές.

Οι γραμμές Kijun-sen και Senkou Span B είναι γραμμές του δείκτη Ichimoku που έχουν μεταφερθεί στο ωριαίο γράφημα από το γράφημα 4 ωρών. Αποτελούν ισχυρές γραμμές.

Τα ακραία επίπεδα είναι λεπτές κόκκινες γραμμές από τις οποίες η τιμή έχει προηγουμένως πραγματοποιήσει αναστροφή. Αυτές αποτελούν πηγές σημάτων συναλλαγών.

Οι κίτρινες γραμμές υποδεικνύουν γραμμές τάσης, κανάλια τάσης και οποιαδήποτε άλλα τεχνικά σχηματιστικά μοτίβα.

Ο Δείκτης 1 στα διαγράμματα COT δείχνει το μέγεθος της καθαρής θέσης κάθε κατηγορίας επενδυτών.