24.04.202620:42 Ανάλυση και κριτικές Forex: Ανάλυση EUR/USD: 24 Απριλίου – Ενδείξεις Βελτίωσης

Το κυματικό μοτίβο στο τετράωρο γράφημα για το EUR/USD έχει αλλάξει. Δεν μπορούμε ακόμα να μιλήσουμε για ακύρωση του ανοδικού τμηματικού τάσης (κάτω γράφημα), το οποίο ξεκίνησε τον Ιανουάριο του περασμένου έτους, όμως η δομή των κυμάτων τώρα μοιάζει αρκετά αμφιλεγόμενη. Σε τέτοιες περιπτώσεις, συνιστώ πάντα να γίνεται μετάβαση σε χαμηλότερο χρονικό πλαίσιο (πάνω γράφημα) και να δίνεται έμφαση στις πιο απλές και μικρές κυματικές δομές για τη διαμόρφωση βραχυπρόθεσμης πρόβλεψης, η οποία είναι επαρκής για το άνοιγμα θέσεων. Οι κυματικές δομές μπορεί να είναι πολύ περίπλοκες και να επιτρέπουν πολλαπλά σενάρια. Η πιο απλή προσέγγιση είναι η διαπραγμάτευση με βάση τα τυπικά μοτίβα «πέντε-τρία».

Στο παραπάνω γράφημα μπορεί να εντοπιστεί μια κλασική πεντακυματική προωθητική δομή με εκτεταμένο τρίτο κύμα. Αν πράγματι ισχύει αυτό, τότε η συγκεκριμένη δομή έχει ολοκληρωθεί και αυτή τη στιγμή βρίσκεται σε εξέλιξη μια διορθωτική διαμόρφωση τουλάχιστον τριών κυμάτων. Ήδη έχουμε δει τρία κύματα, επομένως είναι πιθανό η αγορά να σχηματίσει τουλάχιστον ένα ακόμη διορθωτικό κύμα στο προσεχές διάστημα. Οι μελλοντικές εξελίξεις θα εξαρτηθούν από τη γεωπολιτική: είτε η διόρθωση θα γίνει πιο περίπλοκη, είτε θα ξεκινήσει ένα νέο καθοδικό τμηματικό τάσης.

Την Παρασκευή, το EUR/USD ενισχύθηκε περίπου κατά 30 μονάδες βάσης, αλλά αυτή ήταν όλη η κίνηση της ημέρας. Η μεταβλητότητα παρέμεινε ελάχιστη και η αγορά εξακολουθεί να δείχνει περιορισμένη διάθεση για διαπραγμάτευση εν μέσω πλήρους γεωπολιτικής αβεβαιότητας. Καθ’ όλη τη διάρκεια της εβδομάδας, το ενδιαφέρον επικεντρώθηκε στα Στενά του Ορμούζ, στις διαπραγματεύσεις και στην πιθανότητα επίτευξης συμφωνίας — όχι επειδή δεν υπάρχει κάτι άλλο να συζητηθεί. Για παράδειγμα, το Ηνωμένο Βασίλειο δημοσίευσε αυτή την εβδομάδα σημαντικά στοιχεία για την ανεργία και τον πληθωρισμό, ανακοινώθηκαν οι δείκτες PMI για τον Απρίλιο (ορισμένοι από αυτούς ήταν εκπληκτικοί) και η Christine Lagarde μίλησε δύο φορές. Ωστόσο, όλα αυτά έχουν περιορισμένη επίδραση όσο η αγορά παραμένει επικεντρωμένη σχεδόν αποκλειστικά στη γεωπολιτική.

Σήμερα αναφέρθηκε ότι ο Υπουργός Εξωτερικών του Ιράν κατευθύνεται στο Ισλαμαμπάντ. Για ποιο σκοπό; Πιθανότατα για διαπραγματεύσεις. Προς το παρόν δεν υπάρχει επιβεβαίωση ότι αμερικανική αντιπροσωπεία υπό τον J.D. Vance κατευθύνεται επίσης στην πρωτεύουσα του Πακιστάν. Ωστόσο, είναι λογικό να υποθέσουμε ότι ο κύριος λόγος μιας τέτοιας επίσκεψης θα ήταν οι συνομιλίες. Παρ’ όλα αυτά, είναι πολύ νωρίς για αισιοδοξία. Ένας δεύτερος γύρος συνομιλιών ενδέχεται να διεξαχθεί μέσα στο Σαββατοκύριακο, όμως το αποτέλεσμα παραμένει εξαιρετικά αβέβαιο και οι πιθανότητες για μια μακροχρόνια συμφωνία είναι χαμηλές. Η Ουάσιγκτον και η Τεχεράνη συνεχίζουν να ανταλλάσσουν απαιτήσεις και τελεσίγραφα, δημιουργώντας την εικόνα διάθεσης για ειρήνευση, χωρίς όμως να επιδεικνύουν πραγματική πρόθεση για συμβιβασμό. Συνεπώς, είναι απολύτως πιθανό και ο επόμενος γύρος διαπραγματεύσεων να καταλήξει χωρίς αποτέλεσμα.

Συμπεράσματα

Με βάση την παρούσα ανάλυση για το EUR/USD, το ζεύγος παραμένει εντός ανοδικού τμηματικού τάσης (κάτω γράφημα), ενώ βραχυπρόθεσμα βρίσκεται σε φάση διόρθωσης. Η διορθωτική κυματική δομή φαίνεται σε μεγάλο βαθμό ολοκληρωμένη και θα μπορούσε να γίνει πιο περίπλοκη και εκτεταμένη μόνο εάν βελτιωθεί η γεωπολιτική κατάσταση στη Μέση Ανατολή. Διαφορετικά, από τα τρέχοντα επίπεδα μπορεί να ξεκινήσει μια νέα καθοδική ακολουθία κυμάτων. Μια διορθωτική κίνηση έχει ήδη σχηματιστεί και η περαιτέρω πορεία θα εξαρτηθεί από το αποτέλεσμα του δεύτερου γύρου διαπραγματεύσεων μεταξύ Ιράν και Ηνωμένων Πολιτειών.

Στο χαμηλότερο χρονικό πλαίσιο, είναι ορατό ολόκληρο το ανοδικό τμηματικό τάσης. Η κυματική δομή δεν είναι απολύτως τυπική, καθώς τα διορθωτικά κύματα διαφέρουν σε μέγεθος — για παράδειγμα, το μεγαλύτερο κύμα 2 είναι μικρότερο από το εσωτερικό κύμα 2 μέσα στο κύμα 3. Ωστόσο, τέτοιες αποκλίσεις συμβαίνουν. Είναι σημαντικό να επικεντρωνόμαστε σε σαφείς και κατανοητές δομές, αντί να προσπαθούμε άκαμπτα να χαρακτηρίσουμε κάθε κύμα. Βραχυπρόθεσμα, η τάση ενδέχεται να αντιστραφεί.

Βασικές Αρχές της Ανάλυσής μου:

1. Οι κυματικές δομές πρέπει να είναι απλές και ευκρινείς. Οι περίπλοκες δομές είναι δύσκολο να διαπραγματευτούν και συχνά μεταβάλλονται.
2. Εάν δεν υπάρχει επαρκής εμπιστοσύνη στις συνθήκες της αγοράς, είναι προτιμότερο να μένουμε εκτός.
3. Απόλυτη βεβαιότητα για την κατεύθυνση της αγοράς είναι αδύνατη. Χρησιμοποιείτε πάντα προστατευτικές εντολές Stop Loss.
4. Η κυματική ανάλυση μπορεί να συνδυαστεί με άλλες μεθόδους ανάλυσης και στρατηγικές συναλλαγών.