16.10.202613:29 Форекс анализи и прегледи: XAU/USD. Анализ на цената. Прогноза. Златото се задържа, докато доларът отслабва

В петък, на фона на по-широко отстъпление на индекса на щатския долар (DXY), златото (XAU/USD) се опита да разшири възстановяването си и привлече вниманието на инвеститорите. Въпреки това ценовото движение на метала остава ограничено в страничния тренд, който се формира през октомври.

Индексът на щатския долар (DXY), който служи като барометър за силата на зелената валута спрямо кошница от основни валути, отслабна.

Този спад последва коментарите на председателя на Federal Reserve Кевин Уорш на срещите на IMF–World Bank, които имаха малко отражение върху пазарните очаквания за бъдещата парична политика. В разговора си с управляващия директор на IMF Кристалина Георгиева, Уорш подчерта непоколебимия ангажимент на Fed към ценовата стабилност, като отбеляза, че е преждевременно да се правят изводи за бъдещата политика, преди да се проведат реалните заседания. Това, в комбинация с наскорошния рязък спад в доходността на US Treasury, окажа натиск надолу върху долара и в резултат създаде по-благоприятна среда за инвестиции в злато.

Въпреки това, ускоряващата се инфлация в САЩ – подхранвана от по-високите цени на енергията – поддържа жива възможността за допълнителни повишения на лихвените проценти от Fed до края на годината. Според данни на US Bureau of Labor Statistics, публикувани в сряда, потребителските цени като цяло са се повишили през септември, отчасти задвижвани от трайно високите цени на петрола на фона на ескалация в Близкия изток с участието на САЩ, Израел и Иран.

Освен това, публикуваният в четвъртък Индекс на цените на производител в САЩ (PPI) отчете ръст от 1.3% за изминалия месец — най-голямото месечно увеличение от март 2022 г. — а на годишна база показателят скочи до 6.3%. Изключвайки волатилните категории храни и енергия, базисният PPI нарасна с 0.7% на месечна и с 5.0% на годишна база. Тези данни показват, че инфлационният натиск се разпространява извън енергийния сектор, създавайки предпоставки за допълнително затягане на паричната политика от страна на Fed. Според инструмента FedWatch на CME Group, пазарните участници вече оценяват на над 90% вероятността за повишение на лихвения процент от Fed на декемврийската среща.

Този фактор, в комбинация с нарастващото геополитическо напрежение в Близкия изток, ограничава спада на долара и свива възходящия потенциал на златото. Сред последните събития, подкрепяни от Иран сили на хутите нанесоха удар по президентския дворец в Аден — където се намира международно признатото правителство на Йемен, подкрепяно от Саудитска Арабия. Освен това френският външен министър Pascal Confavreux потвърди разполагането на френски сили в Саудитска Арабия. На този фон американското военно командване разработва планове за удари — включително евентуална употреба на големи неядрени боеприпаси — срещу иранска енергийна и ядрена инфраструктура. Всички тези развития повишават риска от по-нататъшна ескалация в Близкия изток, което може да продължи да подкрепя щатския долар и да оказва натиск върху цените на суровините.

От техническа гледна точка златото все още не успява да се изкачи над 20-дневната SMA и следователно остава под натиск. Осцилаторите са в негативна територия, което дава предимство на мечките.

Таблицата по-долу показва процентната промяна на щатския долар спрямо основните световни валути към днешна дата. Най-голямото поскъпване на щатския долар е отчетено спрямо японската йена.